Курсовая с практикой на тему Управление денежными потоками предприятия

Содержание:

Введение 3
Глава 1. Теоретические аспекты управления денежными потоками предприятия 5
1.1. Понятие и классификация денежных потоков 5
1.2. Механизм управления денежными потоками на предприятии 12
Глава 2. Анализ управления денежными потоками предприятия ООО «РИА» СТАНДАРТЫ И КАЧЕСТВО» 16
2.1. Краткая организационно-экономическая характеристика предприятия ООО «РИА» СТАНДАРТЫ И КАЧЕСТВО» 16
2.2. Анализ состава и структуры движения денежных средств предприятия ООО «РИА» СТАНДАРТЫ И КАЧЕСТВО» 23
Заключение 28
Список использованных источников 30
Приложения 32

Введение:

Денежные потоки — это совокупность распределенных во времени поступлений и выплат денежных средств, образующихся в процессе ее хозяйственной деятельности. Уметь рационально направлять эти потоки в нужное русло — качество, которым должен обладать грамотный руководитель организации для увеличения доходности бизнеса.
Актуальность темы исследования курсовой работы заключается в том, что в современных условиях хозяйствования денежные потоки играют ключевую роль в управлении организацией. Совокупный эффект от движения денежных средств должен проявляться в виде роста стоимости организации, который обеспечивается только при условии превышения их поступлений над выплатами, причем в объемах, достаточных для удовлетворения целей и требований инвесторов.
Цель работы — провести анализ методов и приемов управления денежными потоками компании.
Для достижения цели предлагается решить следующие задачи:
1. Показать роль денежного потока в финансовой деятельности организации, включая сущность содержания понятия «денежный поток», систему управления денежными потоками организации;
2. Исследовать инструменты, используемые для управления денежными потоками, включая управление денежными потоками, методы управления денежными потоками;
3. Провести анализ денежных потоков ООО «РИА» СТАНДАРТЫ И КАЧЕСТВО», включая характеристику ООО «РИА» СТАНДАРТЫ И КАЧЕСТВО», анализ денежных потоков ООО «РИА» СТАНДАРТЫ И КАЧЕСТВО»,
4. Предложить пути совершенствования управления денежными потоками.
Предметом исследования выбраны денежные потоки. Объектом исследования работы является ООО «РИА» СТАНДАРТЫ И КАЧЕСТВО».
Практическая значимость исследования заключается в разработке конкретных мероприятий по совершенствованию управления денежными потоками в организации.
Теоретической и методической основой данной курсовой работы послужила экономическая литература отечественных и зарубежных авторов, раскрывающая принципы и методику управления денежными потоками.
Курсовая работа состоит из введения, двух основных частей, заключения, списка используемой литературы.

Заключение:

Проведенное исследование позволяет сделать следующие ключевые выводы:
Денежные средства — это деньги в кассе организации, на расчетных и специальных счетах. С понятием «денежные средства» тесно связано понятие денежные потоки.
Денежные потоки представляют собой циркуляцию денежных средств при операционной, инвестиционной и финансовой деятельности и отражают все факты хозяйственной жизни организации. Различают движение денежных потоков от операционной, инвестиционной и финансовой деятельности.
Особое значение в современных условиях хозяйствования придается анализу денежных потоков, что связано с их неравномерностью во времени. Важность данного анализа связано с необходимостью оценки платежеспособности организации и оценки финансовой устойчивости.
ООО РИА «Стандарты и качество» — рекламно-информационное агентство, ставшее с 2001 года информационным центром Всероссийской организации качества.
Агентство издает книги, журналы «Стандарты и качество», «Методы менеджмента качества», «Контроль качества продукции», «Мир измерений», «Business Excellence», «Качество в строительстве», а также электронную газету «Quality News».
Компания достаточно стабильно развивается, на протяжении анализируемого периода можно отметить некоторое снижение объемов продаж, однако все равно ООО РИА «Стандарты и качество» было прибыльным.
Из анализа проведенного во второй главе работы, наблюдается положительная динамика притока денежных средств, однако максимальное значение показателя пришлось на 2016 году – 79 882 тыс. руб., это связано с тем фактом, что именно на 2016 год пришелся максимальный размер выручки от реализации.
В целом же за период прирост показателя составил 3,1% или 2 266 тыс. руб. Динамика оттока является обратной, показатель сократился на 1 874 тыс. руб. и составил в 2017 году 97,41% от уровня 2015 года.
Основные поступления связаны с поступлением по текущей деятельности, которые в свою очередь в большей степени представлены выручкой от продаж. Заметный удельный вес в структуре притока приходится на финансовую деятельность, сюда в компании относят денежные притоки от операций с иностранной валютой. За период 2015-2105 гг. доля показателя выросла и составила в 2017 году 14,29%.
Основной отток также наблюдается по текущей деятельности, в тоже время также как и по притоку, доля оттока по текущей деятельности сократилась с 95,48% до 87,12%. Оттока по инвестиционной деятельности не наблюдается, а, следовательно, можно отметить рост доли оттока по финансовой деятельности с 4,52 до 12,88%.
На протяжении всего анализируемого периода наблюдается положительная динамика чистого притока денежных средств, показатель вырос с 1 303 до 5 443 тыс. руб. В 2015 и 2016 гг. рост показателя был обеспечен финансовой деятельностью, а в 2017 году текущей деятельностью.
С целью повышения эффективности управления денежными потоками и укрепления финансового состояния было предложено:
 направить часть денежных средств с расчетного и валютного счета на погашение кредиторской задолженности;
 внедрить в практику компании автоматизированную систему управления денежными потоками с формированием платежного календаря.

Фрагмент текста работы:

Глава 1. Теоретические аспекты управления денежными потоками предприятия

1.1. Понятие и классификация денежных потоков

Денежный поток для большинства предприятий – непрерывный процесс, который имеет свойство повторяться, как например, денежный цикл поступлений от продаж и отток капитала за текущие расходы. Бюджет капитала, поступающий в бизнес, состоит из денежного потока, полученного от продажи товаров и услуг или выручки от банковского кредита. Деловые расходы, такие, как покупка инвентаря или погашение кредита, составляет отток капитала из бюджета бизнеса. Одной из самых больших проблем, с которой владельцы малого и среднего бизнеса сталкиваются повсеместно, заключается во времени: когда в бизнес поступает денежный поток, и когда он уходит из бюджета компании. Даже те предприятия, которые имеют устойчивую годовую прибыль, в определенные периоды времени испытывают большую потребность в наличных денежных средствах в кассе .
Важным инструментом для отслеживания денежного притока и оттока в/из бюджета компании, является отчет о движении денежных средств. Это основной документ, в который записывается дата и характер всех притоков денежных средств, а также дата и характер оттока движения денежных средств. Как правило, денежный поток необходимо контролировать ежемесячно в течение всего года. Чтобы проанализировать ситуацию в компании, и делать какие-либо прогнозы о прибылях и убытках необходимо составлять подробный отчет о движении денежных средств.
Анализ поступления и оттока денежных средств даст возможность выбрать наиболее подходящее решение для управления капиталом. Анализируя притоки денежных ресурсов, необходимо изучить способы, при помощи которых можно влиять на денежный поток компании: на дебиторскую и кредитную задолженность. Дебиторская задолженность представляют собой продажу по факту и обещание оплаты за продукт или услугу не сразу, а в течение определенного времени. При выдаче кредитов, важно не только брать во внимание финансовые возможности для обеспечивания кредита, но и разработать политику, которая поможет собрать то, что причитается в течение конкретного периода времени. Только в таком случае задача по кредитной политике будет решена положительно, в противном случае один из этих притоков может привести к отрицательным показателям по денежному потоку .
Для объемных платежей можно высвободить денежные средства из других ресурсов. Так, для сезонных предприятий перенос платежей на другие месяцы облегчит денежный поток в период, когда прибыль данного предприятия снижается.
По ряду признаков можно определить о существующей проблеме с денежным потоком. Рассмотрим некоторые из них :
— объемные платежи
— устаревшие запасы
— неспособность сделать экономически выгодные связи из-за отсутствия денежных средств
— просроченная задолженность
— чрезмерный краткосрочный долг
Эффективный надзор за денежным потоком даст возможность избежать проблемных недостатков и поможет поддерживать положительный денежный поток.
Бюджет движения денежных средств может помочь в планировании будущего роста и расширения бизнеса. Основной бюджет компании должен быть настолько подробным, насколько это необходимо для проведения ежемесячной разбивки притока и оттока денежных средств, чтобы составлять прогнозы на неделю, день. На основании анализа денежного потока за прошлый период времени, можно рассмотреть вопрос о внесении изменений в план на следующий год.
Для того чтобы оценить будущий денежный приток, необходимо сделать прогноз продаж на следующий год. Используя прошлогодние показатели, нельзя упускать из вида учет любых переменных: экономических или политических тенденций .
Чтобы предсказать отток капитала из компании при учете операционных расходов и кредиторской задолженности, необходимо убедиться в точности их показателей. Чем точнее они будут, тем легче будет предсказать недостатки и найти правильное решение. Сохранение подробных записей о денежном оттоке компании, анализ финансовой истории, позволит объективно проецировать потребности бизнеса.
Принятие обоснованных бизнес-решений сегодня невозможно без проведения детального анализа денежных потоков и бюджета бизнеса в целом. Успешное управление денежным потоком закладывает прочную основу для прибыльности и роста бизнеса.
Любому современному предприятию для полноценной работы нужно своевременно оплачивать свои счета. Чтобы это сделать оно должно контролировать баланс между доходами и расходами в режиме реального времени. В менеджменте этот процесс называется – управление денежными потоками. Для удобства работы необходима грамотная классификация всех видов доходов и расходов.
Деятельность любой фирмы зависит от наличия капитала на оплату ежемесячных обязательных расходов :
— Аренда и коммунальные платежи.
— Закупка товаров и комплектующих.
— Зарплаты сотрудникам.
— Прочие выплаты.
Это финансовая стабильность, к которой стремятся все руководители компаний, поддерживается постоянными поступлениями капитала на счет в определенный период времени. Приходят они из различных источников с разными интервалами времени. Полная сумма таких поступлений или расходов и называется денежным потоком предприятия.
Приток капитала происходит несколькими способами :
— Выручка от реализации продукции.
— Инвестиционные вложения.
— Получение займов для развития фирмы.
— Выход на финансовые рынки (выпуск облигаций или акций).
— Поступления от продаж франшизы и сдачи в аренду помещений.
Сумму от всех этих поступлений финансисты называют «грязным» притоком. «Чистый» приток считается после вычета средств на покрытие текущих затрат :
— Затраты на закупку и производство продуктов.
— Расход на инвестиции.
— Оплата зарплат.
— Дивиденды акционерам.
— Амортизационные затраты.
— Налоги, штрафы и пени.
— Проценты по займам.
Управление денежными потоками – это способность обеспечивать своему бизнесу стабильный рост по всем направлениям деятельности. Именно поэтому в менеджменте для удобства контроля введена классификация по видам поступлений .
Но есть еще несколько причин для грамотной организации финансовой деятельности :
— Обеспечение эффективной работы бизнеса. Приток наличности носит неравномерный характер, что может приводить к кассовому разрыву при отсутствии планирования.
— Снижение необходимости в кредитовании. Снижение количества займов происходит за счет выравнивания баланса между притоком и оттоком средств. Если средства на потребности предприятия есть в наличии, то нет необходимости в дополнительных займах.
— Рост оборотных средств. Платежеспособность компании увеличивает скорость всех внутренних процессов. Это позволяет нарастить оборот продукции на рынке и выйти на новый уровень прибыльности.
— Антикризисное управление. Банкротство в кризис происходит при нарушении баланса между поступлением денег и оттоком. Своевременное снижение количества выплат обеспечит безопасность в кризис.
Все поступления капитала в организацию разбиты на определенные виды для удобства управления хозяйственной деятельностью. Их общая сумма может включать большое количество приходов и расходов. Разберем их классификацию по основным признакам. Классификация по масштабам затрат на обслуживание хозяйственных процессов Полный денежный поток организации. Суммируются полные затраты на обслуживание деятельности и объемы поступлений. По конкретному типу затрат. Например, на операционную деятельность или инвестиционную :
1. расходы на структурные подразделения бизнеса (филиал, отдел);
2. расходы на определенные хозяйственные операции (клининг, связь и т.д). Здесь же приведем второй вид классификации по хозяйственной деятельности, но в разрезе международных стандартов:
По операционной деятельности. Это выплаты поставщикам сырья или товаров. Расчеты с поставщиками услуг и специалистами. Также в операционных данных учитываются поступления денежных средств от клиентов и возвраты от налоговой в виде перерасчета .
По инвестиционной деятельности. В классификатор попадает доход от финансовой деятельности, продажи основных фондов компании и нематериальных активов, платежи связанные с этой деятельностью. Доходы и траты от инвестиций. К расходам относят оплату дивидендов учредителям, процентов по банковским займам на установленный календарный срок, амортизацию на приобретенные объекты недвижимости. В качестве доходов считают получение процентов по инвестиционным вложениям или долгосрочным займам.
Классификация по направленности средств Положительные. Сумма всех поступлений финансов в компанию – приток наличности. Отрицательные. Сумма всех выплат и затрат предпринимателя – отток наличности. Оба вида взаимосвязаны друг с другом. Снижение объема по одному из них ведет к росту другого. Управление финансами рассматривает их как единый объект управления средствами.