Курсовая с практикой на тему Налоговая политика — понятие и оценка эффективности.

Содержание:

ВВЕДЕНИЕ. 3

Глава1.Принципы построения налоговой
политики в России. 5

1.1 Понятие и оценка эффективности
налоговой политики. 5

Предприятий. 5

Глава 2. Особенности хозяйственной
деятельности. 14

2.1 Организация деятельности и
организация правовой формы.. 14

Компании. 14

2.2 Экономические
ресурсы компании. 20

2.2.1 Состав и структур
основных производственных фондов ООО.. 20

«Лента». 20

2.2.2 Состав и структур оборотных
средств ООО «Лента». 25

2.2.3. Анализ трудовых ресурсов. 26

2.3. Основные показатели хозяйственное
деятельности. 29

Глава 3. Налоговая политика. 37

3.1 Анализ
дифференциации суммы налогообложения. 37

3.2 Формирование
налоговой политики. 41

3.3.Оценка резервов организации ООО
«Лента». 47

3.4 Меры и возможности устранения
налогового бремени ООО «Лента». 50

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ.. 57

ПРИЛОЖЕНИЯ. 59

Введение:

В настоящее время налоговая система
Российской Федерации все еще не является конечной и оптимальной. В налоговое
законодательство постоянно вносятся изменения и дополнения. С начала 2021 года
вступили в силу девять изменений, касающихся исчисления и уплаты налогов, семь
изменений в порядке формирования и сдачи налоговой и бухгалтерской отчетности,
и другие, касающиеся применения контрольно-кассовой техники, минимального
размера оплаты труда, государственных пошлин и так далее.

В таких изменяющихся условиях,
руководитель и (или) главный бухгалтер организации должны быть способны
выстроить такую налоговую политику организации, при которой при резкой смене
условий налоговой политики государства, уровень платежей в бюджет не изменится
на столько, чтобы негативно повлиять на результативность бизнеса.

Одним из основных показателей
эффективности предприятия, а так же контрольным показателем в целях
планирования выездных проверок для налоговых органов, считается его налоговая
нагрузка, отражающая степень зависимости сумм уплачиваемых налогов на финансовый
результат организации.

Таким образом, объективно
необходимым условием функционирования предприятия выступает анализ уровня
показателя налоговой нагрузки, определение причин того или иного состояния, а
так же планирование дальнейшей системы налогообложения в организации в целях
оптимизации налогообложения. Так, в системе оптимизации налоговой нагрузки
значимое место занимают инструменты налогового анализа и налогового
планирования.

Степень разработанности проблемы: Анализ специальной литературы
и практика показывают, что проблемами оптимизации налоговой
нагрузки на протяжении многих лет активно занимаются отечественные ученые и
специалисты-практики в области налогообложения.

В качестве теоретической основы
настоящей работы выступили научные труды ученых в области определения уровня
налоговой нагрузки: Кировой Е.А., Литвина М.И., Юрченко В.Р., в области
применения инструментов налогового анализа: Васильевой М.В., Гуськова С.,
Лытневой Н.А., в области проведения процедуры налогового планирования: Панскова
В.Г., Семенихина В.В., Рюмина С.М. Список источников, использованных при
проведении исследования, представлен в библиографическом списке.

Целью работы является разработка
практических рекомендаций по налоговой политики предприятия.

В соответствии с целью исследования, в работе поставлены следующие
задачи:

· рассмотреть теоретические основы налоговой
политики предприятия;

· дать организационно-экономическую характеристику
предприятия;

· провести анализ структуры капитала и оценить ее
влияние на налоговую нагрузку;

· определить критерии оптимальности налоговой наггрузки;

Объектом исследования является структура капитала ООО «Лента».

Предметом исследования являются методы определения налоговой
политики предприятия.

Теоретической базой исследования послужили законодательные
акты РФ, научные
труды зарубежных и отечественных ученых, учебно-методическая литература,
нормативно-правовые документы и материалы Интернет-ресурсов, устав и финансовая отчетность ООО
"Лента".

Структурно работа состоит из введения,
трех глав, заключения, списка литературы и приложений.

Заключение:

Подводя итоги работы, следует отметить, что капитал организации
представляет собой общую стоимость средств в денежной, финансовой, материальной
и нематериальной формах, инвестированных в формирование ее активов. Капитал
классифицируется по источникам и формам привлечения, по временному фактору. В
зависимости от источника формирования капитала выделяют собственный и заемный
капитал, национальный и иностранный капитал, внутренний и внешний капитал. По
форме капитала выделяют основной и оборотный капитал, акционерный, паевой и
индивидуальный капитал. По временному фактору выделяют долгосрочный и
краткосрочный капитал.

Формирование структуры капитала и возможность
управления ей представляет собой определение оптимального соотношения видов
капитала компании. Оптимальная структура может быть определена налоговыми
соображениями, агентскими проблемами или же инвестиционными решениями. В
современной практике наиболее часто применяются следующие методы формирования
оптимальной структуры капитала: метод операционной прибыли, метод
средневзвешенных затрат на капитал, метод максимизации прибыли на акцию и метод
скорректированной приведенной стоимости.

Оценивая влияние налогов на структуру капитала,
следует отметить, что уровень налоговой нагрузки обратно пропорционально влияет
на ее рыночную стоимость, структуру капитала и финансовые показатели. Важно
четко понимать на основе чего компания принимает решения об уровне финансового
рычага: руководствуется ли она преимуществами налогового щита при выборе
структуры капитала или же ее решения опираются только на недостатки большого
количества долга.

Оптимизация структуры капитала проводится на
примере ООО "Лента", которое осуществляет розничную и оптовую
торговлю через сеть гипермаркетов. ООО «Лента» входит в число крупнейших
игроков продуктового ритейла в Росси и отличается высокой степенью адаптации бизнеса
для российских условий. Компания имеет линейно-функциональную структуру, где
высшим руководящим органом является совет директоров, которому непосредственно
подчиняются главный бухгалтер, директор по производству и закупкам, директор по
продажам, начальник службы маркетинга. Отражением успешности деятельности ООО
"Лента" считается ее рыночная капитализация, характеризующая прирост
суммарной стоимости собственного капитала компании. Долгосрочная цель «Ленты» —
стать одной из трех крупнейших мальтиформатных сетей розничной торговли
продовольственными товарами в России.

Оценивая результаты финансово-хозяйственной
деятельности фирмы можно отметить, что прибыль компании за период 2017-2019 гг
снижается, что ведет к снижению величины собственных источников финансирования.
При этом снижение прибыли ведет к отрицательной динамике показателей
рентабельности фирмы. В целом деловая активность компании снизилась, поскольку
ее активы, капитал и обязательства за анализируемый период стали делать меньше
оборотов. Соответственно, наблюдается преимущественно увеличение
продолжительности одного оборота активов, капитала, обязательств.

Оценивая состав и структуру капитала фирмы
следует отметить, что за период возросла доля заемных средств и снизилась доля
собственного капитала. Рост заемных средств осуществлялся, в основном, за счет
привлечения краткосрочного кредитного финансирования. Компания наращивает
кредиторскую задолженность в условиях сокращения суммы дебиторской
задолженности. При этом оценивая изменения в структуре активов можно отметить,
что растет доля основных средств, что позволяет сделать вывод о повышении
возможностей компании в осуществлении основной деятельности. Также следует
позитивно охарактеризовать снижение удельного веса дебиторской задолженности в
структуре активов компании. В целом, роль долгосрочных банковских кредитов в
финансировании активов ООО «Лента» снизилась, роль краткосрочных кредитов –
повысилась, а роль кредиторской задолженности – снизилась. В итоге зависимость
ООО «Лента» от заемного капитала снизилась, что положительно характеризует
изменения, произошедшие в финансовом состоянии.

Оценка влияния структуры капитала на ее
рыночную стоимость проводилась на основании показателя средневзвешенных затрат
на капитал. Расчеты показали, что рыночная стоимость фирмы составляет 20% от
валюты баланса. При этом за период показатель экономической добавленной
стоимости снижался в течение всего периода исследования. Расчеты показывают,
структура капитала оказывает влияние на рыночную стоимость компании. Стоимость
компании имеет сильную зависимость от изменения средневзвешенных затрат на
капитал, увеличение средневзвешенной стоимости капитала ведет к снижению
экономической добавленной стоимости.

На современном этапе компании сталкиваются с
дилеммой относительно направления оптимизации структуры капитала: создание
резервов на случай негативного развития экономической ситуации или
использование финансовых ресурсов для инвестиций, выплаты дивидендов, выкупа
акций или осуществления слияний и поглощений. Выкуп акций для публичных
компаний будет наиболее выгодным, если экономическая ситуация является
неопределенной, стоимость долга фирмы низка, стоимость капитала, напротив,
высока. По мере роста доверия акционеров использование денежных средств будет
ориентироваться к инвестиционным вложениям и слияниям и поглощениям, в
особенности, если спрэд между стоимостью собственного капитала и долгом будет
большим. Низкая стоимость долга обеспечивает дешевое финансирование для
восполнения дефицита финансирования и поддержки реализации сделок слияний и
поглощений. Оптимальность структуры капитала достигается при увеличении
рентабельности оборотных активов и снижении средневзвешенных затрат на капитал.
Поэтому модель оптимизации структуры капитала заключается в определении
оптимального соотношения собственного и заемного капитала на основании
критериев возможного банкротства с учетом стремления средневзвешенной стоимости
капитала к минимуму. В этом случае рыночная стоимость компании и показатель
экономической добавленной стоимости будет возрастать.

Для моделирования структуры капитала ООО
"Лента" в данной работе применены два метода — метод средневзвешенных
затрат на капитал и метод операционной прибыли. Рассматривая результаты
применения двух методов, можно сказать о том, что структура капитала ООО
«Лента» становится отражением соотношения собственного и заемного капиталов,
которые привлечены для финансирования долгосрочного развития фирмы. При этом
оптимальное соотношение собственного и заемного капиталов непосредственно
зависит от их стоимости. Моделирование структуры капитала на основании
минимизации средневзвешенных затрат на капитал показало, что оптимальная
структура достигается при минимальной доле собственного капитала составила
26,08%, заемного – 73,92%. Для того, чтобы вероятность дефолта не возрастала,
следует отклонится от предложенной в соответствии с расчетами оптимальной
структуры, придерживаясь значения финансового рычага в рамках интервала от 65%
до 73,92%.

В завершении работы была дана экономическая
оценка результатов оптимизации структуры капитала. Реализация предложенных
рекомендаций будет способствовать незначительному росту концентрации заемного
капитала (0,04%) при одновременном снижении коэффициента автономии. Помимо
этого, ожидается увеличение рентабельности собственного капитала на 0,15%.
Снижение средневзвешенной стоимости капитала на 4,19% приведет к росту рыночной
стоимости компании и увеличению экономической добавленной стоимости.

Фрагмент текста работы:

Глава1.Принципы построения налоговой политики в
России 1.1 Понятие и оценка эффективности налоговой
политики

Предприятий Определение понятия «налоговая
нагрузка» не закреплено законодательно и трактуется разными учеными не
одинаково. Для определения базового понятия налоговой нагрузки в целях
настоящей работы обратимся к нормативным документам, в которых отражается
содержание рассматриваемой нами экономической категории:

Приказу ФНС России от 30.05.2007 № ММ-3-06/333@
(ред. от 10.05.2012) «Об утверждении Концепции системы планирования выездных
налоговых проверок», в котором налоговая нагрузка выступает в качестве первого
из двенадцати критериев самостоятельной оценки риска налогоплательщиками,
которые используются налоговыми органами для отбора организаций к включению в
список по проведению выездных налоговых проверок. Так, согласно данному
приказу, организация рискует попасть в список, в случае если ее налоговая
нагрузка ниже среднего уровня по аналогичным по виду экономической деятельности
предприятиям. В нормативном документе указывается, что в целях планирования
выездных налоговых проверок налоговая нагрузка определяется как соотношение
суммы всех уплаченных налогов по данным Федеральной налоговой службы и оборота
(выручки) по данным Федеральной службы государственной статистики. Данные, с
которыми организация может сравнить свои показатели представлены в приложениях
к документу в виде данных по уровню налоговой нагрузки по отраслям за период с
2006 по 2019 год[1].

Письмо ФНС России от 25.07.2019
№ ЕД-4-15/14490@ «О работе комиссии по легализации налоговой базы и базы по
страховым взносам», утвержденное в замен утратившего силу Письма ФНС России от
17.07.2015 № [1]
Приказ ФНС России от 30.05.2007 № ММ-3-06/333@ (с изменениями и дополнениями)
«Об утверждении Концепции системы планирования выездных налоговых проверок» —
[Электронный ресурс] — Консультант Плюс – дата обращения 08.01.2021.