Курсовая с практикой на тему Диагностика финансового состояния предприятия

Содержание:

Введение 3

1 Проблемы совершенствования методик анализа финансового состояния 5

2 Экономическая характеристика предприятия АО «Газпром газораспределение Великий Новгород» 15

3 Анализ финансового состояния предприятия АО «Газпром газораспределение Великий Новгород» 17

3.1 Анализ достоверности бухгалтерской отчетности предприятия 17

3.2 Анализ имущественного состояния предприятия 18

3.3 Анализ источников формирования средств предприятия 20

3.4 Анализ платежеспособности 22

3.5 Анализ показателей финансовой устойчивости 25

3.6 Анализ деловой активности и рентабельности деятельности предприятия 27

3.7 Пути улучшения финансового состояния предприятия 34

Выводы и предложения 42

Список использованных источников 45

Приложения 48

Введение:

В настоящее время функционирования Российской Федерации, в сложных и постоянно меняющихся внешних экономических условиях, каждое предприятие должно иметь уверенность в надежности и финансовой состоятельности своих партнеров, т.к. в противном случае у них возникает возможность применить механизм банкротства, в качестве средства возврата долга неплатежеспособными партнерами.

Принимая во внимание данную тенденцию, собственникам предприятий необходимо своевременно реагировать и анализировать факторы в ухудшении финансового состояния предприятия с помощью проведения анализа финансового состояния.

Анализ финансового состояния предприятия или организации включает в себя определение оценочных признаков, определение и выбор методов их измерения, а также характеристику этих признаков по определенным принципам, делает оценку найденных отклонений от стандартных (принятых) значений. Саму цель анализа можно сформулировать, таким образом,  увеличение эффективности работы организации или предприятия на основе системного изучения видов деятельности и обобщения их результатов, таким образом, все эти мероприятия проводятся с целью увеличения прибыли предприятия.

Актуальность выбранной темы курсовой работы определяется рядом причин.

Прежде всего, тем, что в современных условиях развития российской экономике, кризис неплатежей является ключевой проблемой многих предприятий.

Также, в условиях массовой неплатежеспособности российских хозяйствующих субъектов важное значение приобретают способы предотвращения кризисных ситуаций, а также мероприятия, способствующие восстановлению платежеспособности предприятий и стабилизации его финансового положения.

Цель курсовой работы состоит в том, чтобы провести анализ финансового состояния предприятия и разработать пути улучшения финансового состояния предприятия АО «Газпром газораспределение Великий Новгород».

Задачами, поставленными при написании курсовой работы, являются:

1. Рассмотреть проблемы совершенствования методик анализа финансового состояния.

2. Раскрыть экономическую характеристику предприятия АО «Газпром газораспределение Великий Новгород».

3. Провести анализ финансового состояния предприятия АО «Газпром газораспределение Великий Новгород».

Объектом исследования является АО «Газпром газораспределение Великий Новгород».

Предмет исследования – финансовое состояние предприятия.

Теоретической базой данной работы стали научно- исследовательские методы: а) общенаучные – экономический анализ, наблюдение, измерение, сравнение, моделирование, группировки и корреляция; б) специфические – метод бухгалтерского учета, методы формулирования общих выводов на основе обобщения бухгалтерской и аналитической практики, статистический метод, метод построения диаграмм.

Информационной базой исследования является законодательно — нормативное обеспечение финансового и экономического анализа деятельности предприятия, учебники, научные публикации в периодических изданиях и сети Интернет, а также финансовая отчетность АО «Газпром газораспределение Великий Новгород».

Заключение:

АО «Газпром газораспределение Великий Новгород» уверено вошел в третье тысячелетие. Осваиваются новые технологии, налаживаются связи с передовыми предприятиями газовых отраслей по всему миру. Но, пожалуй, самое главное, что создано за прошедшие годы — это сплоченный коллектив тружеников, самоотверженно, с полной отдачей, обеспечивающих безопасное газоснабжение наших предприятий, сел и городов области.

Основными финансово-экономическими проблемами, выявленными в ходе исследования, являются:

1. Высокий удельный вес дебиторской задолженности в общей структуре активов предприятия, положительная динамика ее величины за анализируемый период, а также существенное превышение кредиторской задолженности величины дебиторской задолженности.

Отмеченная особенность структуры бухгалтерского баланса предприятия АО «ГАЗПРОМ ГАЗОРАСПРЕДЕЛЕНИЕ ВЕЛИКИЙ НОВГОРОД» негативным образом отражается на эффективности ведения хозяйственной деятельности.

2. Недостаточная обеспеченность собственным капиталом АО «ГАЗПРОМ ГАЗОРАСПРЕДЕЛЕНИЕ ВЕЛИКИЙ НОВГОРОД». Обеспеченность предприятия собственными оборотными средствами является достаточно актуальным вопросом для улучшения финансовой устойчивости АО «ГАЗПРОМ ГАЗОРАСПРЕДЕЛЕНИЕ ВЕЛИКИЙ НОВГОРОД».

Собственный капитал в обороте предприятия на все отчетные даты представлен отрицательной величиной. Это связано с тем, что основными источниками финансирования деятельности предприятия являются долгосрочные и краткосрочные заемные средства.

Отсутствие у АО «Газпром газораспределение Великий Новгород» в достаточном объеме собственных оборотных средств (так как собственные оборотные средства имеют отрицательные значения) показывает то, что практически все оборотные средства предприятия, а также часть величины внеоборотных активов финансируются за счет заемных средств.

Наличие выявленных проблем обуславливает необходимость поиска путей повышения финансовой устойчивости предприятия АО «Газпром газораспределение Великий Новгород».

Одним из условий дальнейшего успешного функционирования АО «Газпром газораспределение Великий Новгород» в рыночной экономике является поиск путей направленных на повышение эффективности финансово-хозяйственной деятельности организации, в основе которых лежит правильная и своевременная разработка мероприятий, направленных совершенствование управленческой деятельности в организации.

Обосновывая первое из вышеобозначенных, направление повышения эффективности осуществления финансового контроля в АО «Газпром газораспределение Великий Новгород» можно отметить, что планирование в целом является основополагающим стержнем в управлении предприятием. Благодаря грамотному планированию деятельности организации обеспечивается устойчивое экономическое развитие предприятия, повышение конкурентоспособности производимой им продукции и оказываемых услуг. Именно поэтому отсутствие на данном предприятии планово-экономической информации как таковой неизбежно негативным образом сказывается на экономических результатах предприятия.

В качестве второго направления повышения эффективности процесса принятия управленческих решений на рассматриваемом предприятии выделено совершенствование механизма данного процесса. Необходимо ввести этап планирования при принятии управленческих решений, которое предполагает определение объекта, целей, задач и форм контроля и формирование набора количественных и качественных показателей, по которым будет производиться оценка эффективности уже принятых управленческих решений.

В качестве третьего направления повышения эффективности организации финансового контроля на предприятии выступает разработка правового и методического обеспечения для организации процесса принятия управленческих решений. Речь идет о разработке конкретных, применительно к данному предприятию методических документов, которые содержали бы конкретные вопросы организации процесса принятия управленческих решений, разъясняли способы и приемы практического осуществления тех или иных процедур контроля, применения конкретных технологий при выборе управленческого решения, что помогло бы руководителю, не имеющему в данном направлении профильного образования, повысить свою компетентность в данном вопросе и принимать более эффективные управленческие решения.

Одной из выявленных проблем финансового состояния компании АО «Газпром газораспределение Великий Новгород» является ее недостаточная финансовая стабильность, оцененная коэффициентным методом. Причиной такой ситуации является превышение заемного капитала в сравнении с собственным капиталом организации.

 

Фрагмент текста работы:

Проблемы совершенствования методик анализа финансового состояния

Термин «финансовое состояние» характеризует способность компании обеспечивать свою деятельность с экономической точки зрения. Оно может быть устойчивым, когда предприятие владеет достаточными ресурсами, позволяющими ему не только покрывать текущие платежи, но и расширять свою деятельность. В менее благоприятной ситуации говорят о неустойчивом или даже кризисном положении .

В экономической литературе существуют различные подходы к определению понятия и сущности «финансовое состояние предприятия».

Так, по мнению А.Д. Шеремета и Р.С. Сайфулина финансовое состояние предприятия представляет собой уровень размещения и использования средств предприятия. Оно обусловливается степенью выполнения финансового плана и уровнем собственных источников финансирования деятельности предприятия за счет генерирования прибыли и прочих источников, а также скоростью оборачиваемости производственных фондов и особенно оборотных средств предприятия .

По мнению данных исследователей, финансовое состояние предприятия характеризуется его платежеспособностью, т.е. способностью своевременно удовлетворять платежные требования контрагентов в соответствии с заключенными договорами на поставку товаров, сырья и материалов, а также способностью возвращать коммерчески банкам кредиты и уплачивать проценты по ним, расплачиваться с рабочими и служащими, а также выполнять обязательства перед бюджетом.

По мнению Г.В. Савицкой, с одной стороны, финансовое состояние предприятия характеризуется оценкой уровня его финансового состояния, которое определяется как экономическая категория, отражающая уровень собственного и заемного капитала в структуре бухгалтерского баланса предприятия и способность предприятия к самостоятельному развитию на данный момент времени. В процессе финансово-хозяйственной деятельности капитал предприятия совершает непрерывный кругооборот, в процессе которого происходит изменение структуры средств и источников их формирования, изменяется уровень потребности в обеспечении финансовыми ресурсами деятельности предприятия и, как следствие, изменяется уровень финансового состояния предприятия. При этом внешним проявлением финансового предприятия является уровень его платежеспособности. Вместе с тем, Г.В. Савицкая рассматривает возможное финансового состояния предприятия с позиции устойчивости, неустойчивости (предкризисное состояние) и кризисного состояния, что является следствием результатов его хозяйственной деятельности. Следовательно, устойчивость финансового состояния не является случайной характеристикой, а представляет собой результат эффективного управления комплексом факторов, которые определяют результаты производственной ми коммерческой деятельности предприятия .

С другой стороны, исследователь разграничивает категории «финансовое состояние» и «финансовая устойчивость». Под финансовой устойчивостью предприятия она понимает способность предприятия к развитию, сохранению равновесия активов и пассивов в условиях изменения внутренней и внешней среды, которая гарантирует достаточный уровень платежеспособности и инвестиционной привлекательности в пределах допустимого уровня риска ведения хозяйственной деятельности .

Следовательно, Г.В. Савицкая подчеркивает, что категория «финансовая устойчивость» шире, чем категория «финансовое состояние предприятия».

Содержание:

ВВЕДЕНИЕ 3

1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АДИАГНОСТИКИ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ 5

1.1 Сущность, объект, предмет, цель и задачи анализа финансового состояния предприятия 5

1.2 Методика диагностика финансового состояния предприятия 8

2 ДИАГНОСТИКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПАО «МАГНИТ» 14

2.1 Организационно-экономическая характеристика предприятия 14

2.2 Анализ имущественного состояния предприятия 16

2.3 Анализ ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия 20

ЗАКЛЮЧЕНИЕ 28

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 30

ПРИЛОЖЕНИЯ 32

Введение:

Актуальность темы исследования заключается в том, что успешное функционирование организации напрямую связано с его финансовым состоянием. Значительное сокращение стоимости активов организаций, партнеры, нарушающие сроки поставки материалов, а также покупатели, которые также нарушают сроки оплаты продукции – могут привести к банкротству организации. Одним из важнейших элементов системы управления организацией, имеющим решающее значение в современных экономических условиях, является эффективное распределение, контролирование финансовых ресурсов, а также разработка оптимальных мер по улучшению финансового состояния в условиях экономического кризиса.

Положение экономики таково, что доля организаций с устойчивым финансовым развитием в целом по стране составляет всего 20%, а каждая третья организация в реальном секторе экономики имеет критическое финансовое состояние. В связи с этим проблема оценки финансового состояния в условиях экономического кризиса является сегодня крайне актуальной.

В практическом аспекте управление финансовым состоянием организации следует развивать по следующим направлениям: формирование системы управления финансовой устойчивостью и антикризисного управления компанией; унификация комплекса показателей финансовой устойчивости и платежеспособности с учетом зарубежного опыта; формирование нормативов финансовой устойчивости и платежеспособности с учетом специфики деятельности организации; развитие мониторинга показателей финансового состояния в целом.

Цель исследования – выявить проблемы в финансовом состоянии организации ПАО «Магнит»

Для достижения поставленной цели работы необходимо решить следующие задачи:

– рассмотреть теоретические основы диагностики финансового состояния организации;

– дать организационно-экономическую характеристику ПАО «Магнит»»;

– провести диагностику финансового состояния ПАО «Магнит».

Объектом исследования является организация ПАО «Магнит».

Предметом исследования являются показатели финансового состояния организации.

Методами исследования выступают методы финансового анализа: горизонтальный и вертикальный анализ; оценка относительных показателей (коэффициентов) и сравнительный анализ.

Теоретической основой исследования послужили работы отечественных и зарубежных исследователей, посвященные вопросами анализа и управления финансовым состоянием предприятия, а именно работы таких авторов как: Бородиной А.В., Виноградова М.Н., Горюновой А.А., Касимовой Д.М., Любушина Н.П., Савицкой Г.В. и др.

Информационной базой исследования являются устав, годовая бухгалтерская отчетность ПАО «Магнит».

Заключение:

Проведенное исследование позволяет сделать следующие основные выводы.

Финансовое состояние организации – это экономическая категория, отражающая состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования к саморазвитию на фиксированный момент времени. Финансовое состояние бывает трех видов: устойчивое, неустойчивое и кризисное. Правильное осуществление анализа финансового состояния может помочь организации продолжать нормально функционировать в условиях жесткой конкуренции. Данный анализ позволяет организовать предприятию прибыльную финансово-хозяйственную деятельность и, соответственно, увеличить его рыночную стоимость.

Существуют различные методы диагностики финансового состояния, при этом более точным является метод финансовых коэффициентов. В ходе анализа финансового состояния организации дают оценку абсолютным и относительным показателям финансовой устойчивости и платежеспособности.

Исследование выполнено на материалах ПАО «Магнит».

На основе проведенного исследования можно сделать следующие основные выводы о финансовом состоянии ПАО «Магнит»:

– организация накапливает активы с 206 529 млн руб. на конец 2019 г. до 251 106 млн руб. на конец 2021 г., что может указывать на усиление имеющегося производственного, сбытового, финансового потенциала. Следовательно, прирост достиг 21,58%;

– сокращение показателя собственных средств для ПАО «Магнит» на 7,67% в 2019-2021 гг. свидетельствует о том, что имущественное положение собственников ухудшается;

– соотношение между внеоборотными и оборотными активами ПАО «Магнит» говорит о том, что сформированная структура имущества не позволяет организации формировать адаптивную гибкую финансово-хозяйственную политику. Если ситуация на рынке товаров предприятия будет меняться, например, спрос на конкретные ассортименты продукции будет снижаться, то управленцам потребуется значительный объем времени для того, чтобы перестроить сформированные ранее бизнес-процессы;

– на конец 2021 г. пассивы были сформированы на 51,7% средствами собственников. Еще 24,4% приходится на краткосрочные обязательства, а 23,9% — на долгосрочные. Ощутимая часть активов, которая покрывалась за счет собственных средств компании, демонстрирует высокую финансовую независимость, то есть приемлемый уровень рисков с точки зрения бесперебойности операционных и других процессов;

– баланс предприятия не ликвиден, не соблюдаются второе и третье неравенства на протяжении всех трех лет;

– судя по значению показателя текущей ликвидности ПАО «Магнит» на конец 2021 г., в течение ближайшего года у организации могут возникнуть трудности со своевременным выполнением своих обязательств. Платежеспособность находится на уровне ниже нормативного;

– накопление отрицательного объема собственного оборотного капитала усиливает зависимость основных бизнес-процессов ПАО «Магнит» от поставщиков финансовых ресурсов. У организации значение такого показателя равно минус 37 175 млн руб.

Организации целесообразно наращивать собственные средства для улучшения показателей финансового состояния. Целесообразно учитывать оптимальное соотношение между собственными и заемными средствами, что позволит полностью раскрыть финансово-экономический потенциал организации, при этом сохранив такую структуру источников финансирования, которая не будет генерировать чрезмерный уровень рисков. Для обеспечения дальнейшего эффективного управления платежеспособностью целесообразно составлять и актуализировать платежный календарь в процессе управления притоком и оттоком денежных средствами, что позволит обеспечить прогнозируемую и эффективную финансовую деятельность компании.

Фрагмент текста работы:

1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ДИАГНОСТИКИ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ

1.1 Сущность, объект, предмет, цель и задачи анализа финансового состояния предприятия

Для любой организации важной задачей является стабильное финансовое положение и непрерывность ее деятельности. Способность поддерживать выплату долга в течение долгого времени, эффективная финансовая структура организации, ее независимость от кредиторов и отсутствие различных обязательств перед инвесторами – все это показатели финансового положения организации.

В современных условиях любая организация может оказаться на грани неустойчивого финансового состояния.

Финансовое состояние хозяйствующего субъекта является одной из наиболее важных характеристик оценки его финансовой деятельности.

Причин тому несколько [12]:

 во-первых, финансовое состояние компании характеризует такой её показатель как способность к эффективной конкуренции на рынке;

 во-вторых, потенциал компании в отношении развития сотрудничества с другими хозяйствующими субъектами;

 в-третьих, гарантированность экономических показателей интересов компании и её контрагентов в отношении производственной и финансовой составляющей её деятельности.

Данное понятие носит весьма дискуссионный характер в силу того, что исследователи рассматриваемой экономической категории пока не пришли к общему знаменателю относительно её наполняемости. Основные определения были сведены в таблицу 1.

Таким образом, каждая организация должна систематические проводить анализ своего финансового состояния, чтобы вовремя выявлять проблемы и находить управленческие решения. Результаты анализа интересны не только собственникам компании, но и кредиторам, поставщикам.

Практическая деятельность любой компании сопровождается возникновением необходимости реализации контроля её финансового состояния, поскольку данный контроль позволяет увидеть возможные признаки надвигающегося кризиса, определить его причины и стадию развития, на которой он находится, кроме того выявить особенности экономического положения компании на текущий момент, а также предсказать степень вероятности наступления банкротства [16].

Результативность деятельности компании во многом зависит от правильной оценки её руководством, как внутреннего экономического состояния, так и деловой активности контрагентов компании и её конкурентов.

В силу вышеназванных причин возникает необходимость для руководства компании освоить необходимый набор правил управления компанией и претворять их в жизнь, в частности:

 во-первых, освоить методику, позволяющую производить оценку оценивания экономического состояния фирмы;

 во-вторых, применять формальные и неформальные способы сбора, обработки и интерпретации экономических данных;

 в-третьих, вовлекать в работу специалистов-аналитиков, которые могут осуществить тот способ на практике.

Благодаря стабильному экономическому состоянию компания получает возможность финансировать свою деятельность.

Целью диагностики финансового состояния организации заключается в раскрытии внутренних резервов повышения ее платежеспособности и укрепления финансового состояния на основе достоверной и точной оценки использования имеющихся финансовых ресурсов [10].

Главными задачами диагностики финансового состояния являются следующие [3]:

– достоверная и своевременная диагностика финансового состояния организации, обнаружение «болевых мест» в его деятельности и определение путей их устранения;

– раскрытие причин и факторов достигнутого уровня финансового состояния;

– обнаружение и использование резервов укрепления финансовой устойчивости организации с целью оптимизации его финансово – хозяйственной деятельности;

– разработка и обоснование принимающих в будущем оптимальных решений в части эффективного управления финансами;

– предсказание ожидаемых финансовых результатов на перспективу.

Предметом диагностики финансового состояния является изменение финансовых результатов и их причины, а также воздействие финансовых показателей друг на друга и на финансовое состояние организации [14].

Объектами диагностики финансового состояния являются субъекты предпринимательской деятельности, в первую очередь, коммерческие организации, а также их финансовая, инвестиционная и производственная деятельность [9].

Субъектами анализа являются пользователи информации, как непосредственно, так и опосредованно заинтересованные в деятельности предприятия.

Таким образом, под финансовым состоянием предприятия следует понимать возможности организации создавать условия для извлечения прибыли, своевременного погашения обязательств в целях предотвращения кассовых разрывов, обеспечения финансовой независимости и устойчивости.

1.2 Методика диагностика финансового состояния предприятия

Диагностику финансового состояния проводят с применением различных методов, а именно [14]:

– с помощью горизонтального анализа определяется динамика показателей в абсолютных значениях и относительных. Определяется насколько изменились конкретные статьи баланса и отчета о финансовых результатах;

– с помощью вертикального анализа можно узнать какую долю в структуре баланса занимают собственные средства, а какую заемные; уточнить какой удельный вес чистой прибыли приходится на выручку от реализации и т.д.;

– с помощью коэффициентного анализа можно исследовать взаимосвязь между показателями, определить эффективность деятельности организации.

Основной информационной базой, используемой в методике анализа, является бухгалтерская отчетность компании, которая включает в себя бухгалтерский баланс и сводку финансовых результатов. Также можно использовать и внутреннюю управленческую отчетность, которая показывает структуру и динамику дебиторской задолженности, состав запасов и другое.

В ходе диагностики финансового состояния предприятия в первую очередь проводится анализ имущества предприятия и источников его формирования. Для этого проводится горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерского баланса. В ходе исследования можно провести детальный анализ состава и структуры основных средств, дебиторской задолженности и т.д.

Анализ финансовой устойчивости предприятия проводят как в долгосрочной, так и в краткосрочной перспективе. При анализе показателей финансовой устойчивости организации учитывают абсолютные и относительные показатели. К абсолютным показателям относится состояние всех финансовых запасов и источники, которые их покрывают. Относительные показатели считаются основой для аналитического исследования. К ним относится аналитика расходов предприятия, состояния бюджета, баланса.

Абсолютные значения финансовой устойчивости представлены показателями, которыми можно охарактеризовать обеспеченность оборотных активов через источники их формирования.

Соотношения стоимости запасов, расходов и общей суммы собственных и заемных средств являются основными показателями финансовой устойчивости компании. Для того, чтобы определить тип финансовой устойчивости целесообразно рассчитать следующие показатели:

– сумму собственных оборотных средств по следующей формуле (1) [18]:

, (1)

где СОС – собственные оборотные средства;

СК – собственный капитал;

ВА – внеоборотные активы;

ДО – долгосрочные обязательства;

– наличие долгосрочных и собственных заемных источников (СДИ) по формуле (2):

(2)

– общая величина основных источников формирования затрат и запасов (ОВИ) вычисляют по формуле (3):