Курсовая с практикой на тему Анализ финансовых результатов предприятия

Содержание:

Введение 3
1. Теоретические основы анализа финансовых результатов деятельности предприятия 4
1.1. Понятие доходов, расходов и прибыли предприятия 4
1.2. Методика анализа финансовых результатов деятельности предприятия 10
2. Расчетная часть 16
2.1. Анализ имущества и капитала 16
2.2. Анализ финансовых результатов 18
2.3. Анализ ликвидности и платежеспособности 19
2.4. Анализ финансовой устойчивости 21
2.5. Анализ деловой активности 23
2.6. Анализ рентабельности 24
2.7. Анализ денежных потоков 26
2.8. Анализ и прогноз банкротства 28
2.9. Прогноз финансовой отчетности и основных финансовых коэффициентов, методика кредитоспособности 28
Заключение 31
Список использованных источников 36
Приложения 38

Введение:

Актуальность темы данной работы обусловлена важностью правильного учета, анализа доходов и расходов предприятия. Любой организации в условиях рыночной экономики необходимо реализовать свою деятельность с минимальными потерями. Организация для этого должна быть конкурентоспособной, эффективной, обеспечивать покупателей качественными товарами и услугами. Доходы и расходы влияют на финансовый результат, целью любой организации является получение постоянной растущей прибыли. Этому способствует преобладание прибыли над затратами. Сведения о полученных доходах и произведенных расходах, интересуют каждого пользователя бухгалтерской отчетности.
Целью исследования является анализ отчетности предприятия.
Задачи исследования:
а) рассмотреть доходы и расходы организации, структуру финансовых результатов;
б) представить методику анализа доходов и расходов предприятия;
в) проанализировать отчетность предприятия за 2016-2018гг.
Объектом исследования является АО «Союзпечать».
Предметом исследования является управление доходами, расходами и финансовыми результатами на предприятии.
Теоретическая база исследования представлена книгами и статьями по учету и анализу доходов и расходов предприятия, а также его финансовых результатов деятельности. Также использованы интернет-источники по вопросам специфики деятельности строительных предприятий.
При написании работы использовались методы горизонтального, вертикального и коэффициентного анализа.

Заключение:

Рассмотрев теоретические концепции по управлению финансовыми результатами организации можно сделать вывод о том, что главным образом, необходимо проанализировать и обозначить актуальность финансового анализа в разрезе пользователей финансовой информации и главных субъектов, а после анализировать и раскрывать процесс проведения финансового анализа в организации. Вывод состоит в том, что благополучная финансовая деятельность организации неосуществима без рационального управления финансовыми ресурсами и получаемых положительных финансовых результатов. Таким образом, организация должна применять необходимые методы финансового управления, в базу которых входит учет разнообразия факторов применения финансовых ресурсов и одновременная оценка системы определенных показателей, которые характеризуют финансовое состояние организации. Нельзя забывать, что одной из главных задач любой организации является поиск резервов увеличения эффективности применения имеющихся видов ресурсов.
Осуществление метода финансового анализа определяет создание его характеристик. Необходимо выделить несколько из них, которые состоят в следующем:
1. Применение системы установленных показателей, которые характеризуют финансово-хозяйственную деятельность организации;
2. Изучение факторов, которые могут повлиять на изменение результатов финансово-хозяйственной деятельности;
3. Исследование и измерение взаимосвязи между показателями, которые входят в осваиваемую систему;
4. Определение взаимосвязи между результативными признаками и факторами для повышения эффективности работы рассматриваемого субъекта хозяйствования.
Полное фирменное наименование общества: открытое акционерное общество «Союзпечать».
Общество зарегистрировано по месту нахождения его постоянно действующего исполнительного органа: 355035, РФ, Ставропольский край, г.Ставрополь, пер. Зоотехнический, д.8а.
Форма собственности: открытое акционерное общество, смешанная российская собственность с долей собственности субъектов Российской Федерации
Общество зарегистрировано администрацией города Ставрополя 04 июля 1994 года, свидетельство о регистрации №83. Поставлено на учет в ИФНС России по Ленинскому району города Ставрополя 29 января 1999 года, свидетельство о постановке на учет серия 26 №0001418, выдано 15 февраля 1999 года, присвоен идентификационный номер налогоплательщика 2633002150, КПП 263401001.
Общество внесено в Единый государственный реестр юридических лиц за основным государственным регистрационным номером 1022601933903.
В анализируемом периоде 2016-2018гг. Общество осуществляло следующие виды деятельности, предусмотренные Уставом: распространение, экспедирование, транспортировка, доставка и реализация газетно-журнальной, книжной продукции и сопутствующих товаров, оказание маркетинговых услуг, а также сдача в аренду нежилых помещений, находящихся в его собственности.
Деятельность Общество осуществляет в г.Ставрополь , через обособленные подразделения в иных населенных пунктах Ставропольского края: г.Пятигорск, г.Михайловск, г.Изобильный, г.Новоалександровск, с.Красногвардейское, с.Кочубеевское, с.Ивановское, ст-ца Барсуковская, с.Казьминское, г.Невинномысск, г.Ипатово, г.Светлоград, г.Буденновск, г.Кисловодск, г.Лермонтов, г.Железноводск, п.Иноземцево, с.Солдато-Александровское, г.Минеральные Воды, п.Анджиевский, с.Левокумка, г.Зеленокумск, г.Новопавловск, г.Георгиевск, ст-ца Ессентукская, г.Ессентуки.
Уставный капитал Общества составил 20,8 тыс. руб. и разделен на 4334 обыкновенных акций номинальной стоимостью 4,8 рублей каждая. Акции Общества полностью оплачены.
Баланс предприятия за исследуемый период снизился на 16893 тыс. руб., или на 7,4%, что обусловлено снижением внеоборотных активов на 28889 тыс. руб., собственного капитала на 9497 тыс. руб., краткосрочных обязательств на 7635 тыс. руб. При этом оборотные активы увеличились на 11996 тыс. руб., а долгосрочные обязательства – на 239 тыс. руб.
В структуре актива внеоборотные активы составляют более 60% активов, что обусловлено спецификой деятельности предприятия. Собственный капитал занимает более 90% источников формирования имущества предприятия, что говорит о высокой финансовой независимости предприятия от заемного финансирования.
Выручка предприятия снизилась за исследуемый период на 33730 тыс. руб., что обусловлено снижением спроса на продукцию и услуги предприятия. При этом себестоимость снизилась на 19057 тыс. руб., что закономерно при снижении объемов производства продукции. Это сказалось снижением валовой прибыли на 14673 тыс. руб. Из-за снижения прибыли и объемов деятельности предприятия сократило затраты на рекламу, что отразилось снижением коммерческих расходов на 4177 тыс. руб. При этом увеличились управленческие расходы на 1900 тыс. руб. В результате прибыль от продаж снизилась на 12396 тыс. руб. Отметим, что на протяжении всего исследуемого периода прибыль от продаж отрицательная, т.е. по основной деятельности предприятие убыточно, что обусловлено превышением расходов над выручкой.
Проценты к получению снизились на 3211 тыс. руб., прочие доходы – на 2378 тыс. руб., прочие расходы увеличились на 7559 тыс. руб. В результате прибыль до налогообложения снизилась на 25544 тыс. руб., а чистая прибыль – на 20554 тыс. руб.
Таким образом, деятельность предприятия в 2018г. убыточна, что говорит о потребности в разработке рекомендаций по увеличению доходов и снижению расходов предприятия.
Баланс предприятия абсолютно ликвиден только на начало 2016г. и в конце 2017г.-начале 2018г.
Ликвидность предприятия характеризуется соответствием нормативам и существенным их превышением в 2016г. и 2018г. Это говорит о том, что обязательства предприятия в достаточной степени обеспечены соответствующими группами активов.
Финансовая устойчивость предприятия характеризуется наличием СОС и достаточной обеспеченностью запасов и оборотных активов СОС.
Запасы предприятия достаточно обеспечены источниками их формирования, в связи с чем финансовая устойчивость определена как абсолютная.
Деловая активность характеризуется снижением оборачиваемости активов, так как выручка снизилась большими темпами, чем активы. Аналогичная динамика наблюдается по оборачиваемости основных средств, дебиторской задолженности, кредиторской задолженности. Соответственно, по указанным активами и пассивам периоды оборота увеличились. Оборачиваемость увеличилась по оборотным активам, запасам, денежным средствам и КФВ, так как данные активы снизились большими темпами, чем выручка. Соответственно, периоды оборота по ним снизились. Указанные изменения сказались ростом операционного цикла на 67,59% и финансового цикла на 127,96%.
Показатели рентабельности существенно снизились и приобрели отрицательное значение, что обусловлено снижением прибыли предприятия на протяжении всего исследуемого периода.
В 2016г. сальдо денежных потоков по текущей деятельности составляло 2221 тыс. руб., по инвестиционной – минус 1655 тыс. руб., по финансовой – 0 тыс. руб., что сказалось совокупным изменением денежных средств на 566 тыс. руб. На начало 2016г. остаток денежных средств составлял 3409 тыс. руб., на конец – 3975 тыс. руб. (3409 + 566 = 3975).
В 2017г. сальдо денежных потоков по текущей деятельности составляло 2194 тыс. руб., по инвестиционной – минус 3359 тыс. руб., по финансовой – 0 тыс. руб., что сказалось совокупным изменением денежных средств на минус 1165 тыс. руб. На начало 2017г. остаток денежных средств составлял 3975 тыс. руб., на конец – 2810 тыс. руб. (3975 – 1165 = 2810).
В 2018г. сальдо денежных потоков по текущей деятельности составляло минус 33791 тыс. руб., по инвестиционной – 35294 тыс. руб., по финансовой – 0 тыс. руб., что сказалось совокупным изменением денежных средств на 1503 тыс. руб. На начало 2018г. остаток денежных средств составлял 2810 тыс. руб., на конец – 4313 тыс. руб. (2810 + 1503 = 4313).
В 2016г. у предприятия была высокая вероятность банкротства, в 2017г. – минимальная из трех периодов исследования, а в 2018г. вероятность банкротства была среднее и очевидна динамика ухудшения финансового состояния, так как показатель снизился почти до ноля.
В прогнозе коэффициенты ликвидности увеличатся, что обусловлено ростом наиболее ликвидных активов при снижении обязательств.
По прогнозу финансовая устойчивость предприятия останется абсолютной.
«Золотое правило» экономики предприятия не соблюдается в полной мере.

Фрагмент текста работы:

Ученые В. Озеран, П. Куцик классифицируют доходы по видам деятельности (доходы от текущей деятельности, доходы от инвестиционной деятельности, доходы от финансовой деятельности), что соответствует их отображению в Отчете о движении денежных средств.
Классификация доходов по видам деятельности имеет важное значение для оценки деятельности предприятия, а также является актуальной для управленческого учета.
Итак, экономическая сущность доходов заключается в возмещении расходов на ведение деятельности и получении соответствующей суммы прибыли, которая обеспечивает достижение стратегической цели предприятия — прирост собственного капитала, а логическая и структурированная классификация доходов дает возможность эффективно ими управлять, и быть составляющей современной системы управления предприятием.
Затраты – весьма обширная экономическая категория, к определению которой существует множество различных подходов. При этом в экономической литературе и на практике наряду с термином «затраты» используются и такие, как «расходы», «издержки».
К расходам относятся различные затраты средств – себестоимость проданной продукции, внепроизводственные и административные расходы, выплаты процентов, арендная плата, плата налогов и т. д.
Для целей бухгалтерского учета в российском законодательстве используется категория – расходы.
Понятие «расходы» закреплено в ПБУ 10/99 «Расходы организации» .
Себестоимость продукции, работ или услуг — это оценка в стоимостном выражении полных затрат на производство этой продукции, работ или услуг и их продажу. Т.е. себестоимость – это совокупность издержек, потраченных на производство определённых товаров, работ, услуг.
Существуют постоянные и переменные издержки, однако в бухгалтерском учёте на себестоимость относятся только переменные издержки.
Переменные издержки – это такие, что изменяются в зависимости от объёма произведённых товаров, работ, услуг. Это могут быть вспомогательные материалы, заработная плата рабочих, транспортные издержки, расходы электроэнергии на производственные цели и т.п.
Постоянные издержки не зависят от объёма произведённых товаров, работ, услуг.
При анализе себестоимости также выделяют условно-переменные и условно-постоянные затраты. Условно-переменные – такие, что зависят от объёма производимых товаров, работ, услуг. Условно-постоянные – такие, что не зависят или мало зависят от объёма производства. Однако, на практике, как правило, все издержки, которые включаются в себестоимость, являются условно-переменными .
В наиболее общем виде затраты периода – это административные затраты и затраты, связанные с реализацией .
Таким образом, издержки — это денежное выражение затрат производственных факторов, необходимых для осуществления предприятием своей производственной и коммерческой деятельности.
На любом предприятие, которое заинтересовано в получение прибыли, затраты делятся на переменные и постоянные. Постоянные затраты представляют собой расходы, которые не зависят от того какой объем выпуска продукции произведет предприятие. Переменные затраты наоборот напрямую зависят и изменяются пропорционально объему выпуска.
Понятие «финансовый результат» используются в бухгалтерском, налоговом учете, комплексном экономическом анализе хозяйственной деятельности, финансовом и инвестиционном анализе, финансовом менеджменте. Поэтому остановимся на общих моментах и особенностях использования этих понятий.
Финансовым результатом основной деятельности (от продаж) выступает выручка от продаж, для большей части функционирующих в российской экономике предприятий отражаемая по принципу начисления (на основе данных об отгруженной продукции) .
В таблице 2 обобщены основные концепции экономической сущности прибыли.
На современном этапе развития экономики прибыль от хозяйственной деятельности также трактуется большинством экономистов как превышение доходов над расходами.