Контрольная работа на тему Задание по предмету Управление рисками организации

Содержание:

828844

Введение:

Заключение:

Фрагмент текста работы:

Задание 1 Оценка
рисков предприятия. Методы количественной оценки рисков и неопределенности Количественный анализ, позволяющий вычислить
размеры отдельных рисков и их влияние на стоимость предприятия, состоит не
только в расчете показателей уровня риска (стандартного отклонения,
коэффициента вариации, β-коэффициента, уровня чувствительности и пр.).
Сопоставляя эти показатели с уровнем эффективности инвестиций, экономический
субъект должен принять решение о приемлемости данного варианта инвестирования в
соответствии с индивидуальной расположенностью к риску. Ориентиром для него,
как правило, является уровень среднерыночной премии за риск, поскольку
существование умеренно эффективного фондового рынка вносит элемент
эффективности в деятельность всех прямо или косвенно связанных с ним субъектов.
[6, c.
37]

С этой целью может быть использовано сочетание
показателей эффективности и риска ("доходность – риск") или рассчитан
единый показатель эффективности инвестиций с поправкой на риск.

Количественный подход к анализу проектных рисков
базируется на информации, полученной в ходе качественного анализа, и
предполагает численное определение отдельных рисков и риска проекта (решения) в
целом. На этом этапе определяются численные значения вероятностей наступления
рисковых событий и их последствий, осуществляется количественная оценка степени
(уровня) риска, определяется допустимый в данной конкретной обстановке уровень
риска.

В исследованиях, посвященных проблеме риска,
встречается много различных методов количественной оценки риска.

Наиболее часто встречающиеся методы
количественного анализа рисков проекта: [7, c. 56]

— статистические методы оценки (метод оценки
вероятности и метод анализа вероятностных распределений потоков платежей);

— метод экспертных оценок;

— метод аналогий;

— группа аналитических методов (анализ
чувствительности, метол корректировки нормы дисконта, метод достоверных
эквивалентов, метод сценариев).

Статистические методы. К ним относятся метод
оценки вероятности и метод анализа вероятностных распределений потоков
платежей. Суть статистических методов оценки риска заключается в определении
вероятности возникновения потерь на основе статистических данных
предшествующего периода и установлении области (зоны) риска, коэффициента риска
и т.д. В наиболее простом случае частные риски деятельности количественно
оцениваются с использованием показателей дисперсии, среднеквадратического
отклонения, коэффициента вариации, а результаты их влияния – на основании
средних ожидаемых значений исследуемых показателей.

Метод оценки вероятности позволяет дать упрощенную
статистическую оценку вероятности исполнений какого- либо решения путем расчета
доли выполненных и невыполненных решений в общей сумме принятых решений.

Метод анализа вероятностных распределений потоков
платежей позволяет при известном распределении вероятностей для каждого
элемента потока платежей оценить возможные отклонения стоимостей потоков
платежей от ожидаемых. [6, c.
67]

Более корректным способом является исследование
закона распределения проявления последствий влияния частного риска и на
основании этого закона представление математического описания его воздействия с
учетом оценки адекватности модели. В зависимости от глубины анализа возможны
исследование и оценка отдельных неблагоприятных событий, но более корректным
является представление о неблагоприятном событии как интегральной
(многопараметрической) величине, определенной на основе частных рисков.