Дипломная работа (ВКР) — бакалавр, специалист на тему Инструменты управления кассовой ликвидностью коммерческого банка

Содержание:

ВВЕДЕНИЕ 3

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИКО-МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ КАССОВОЙ ЛИКВИДНОСТЬЮ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА 6

1.1. Понятие и сущность ликвидности, ее значение в деятельности банка 6

1.2. Методы оценки и приёмы управления ликвидностью банка 9

1.3. Основные подходы к управлению кассовой ликвидностью коммерческих банков 16

ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ЭФФЕКТИВНОСТИ УПРАВЛЕНИЯ КАССОВОЙ ЛИКВИДНОСТЬЮ НА ПРИМЕРЕ ПАО «СБЕРБАНК» 19

2.1. Общая характеристика деятельности ПАО «Сбербанк» 19

2.2. Оценка экономических показателей деятельности ПАО «Сбербанк» 22

2.3. Оценка эффективности управления кассовой ликвидностью ПАО «Сбербанк» 29

ГЛАВА 3. ПУТИ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ СИСТЕМЫ РЕГУЛИРОВАНИЯ И УПРАВЛЕНИЯ ЛИКВИДНОСТЬЮ БАНКА И КАССОВОЙ ЛИКВИДНОСТЬЮ ПАО «СБЕРБАНК» 33

3.1. Особенности и ограничения современного этапа развития банковской деятельности 33

3.2. Стратегия и тактика управления ликвидностью банка и кассовой ликвидностью 44

ЗАКЛЮЧЕНИЕ 56

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 61

Введение:

Проблемы управления ликвидностью коммерческих банков и банковской системы всегда были актуальными, независимо от фазы делового цикла, ведь перед банковским менеджментом всегда стоят задачи ее балансировки, преодоления дефицита или эффективное использование избыточных ликвидных средств.

Так ликвидность коммерческих банков как объект управления используется правлением и менеджментом банка в процессе решения трилемы: ликвидность-рисковость-доходность, однако всегда в направлении максимизации прибыли, поскольку банк является финансовым предприятием и, несмотря на задекларированные социальные миссии, конечной и основной целью его деятельности является получение максимальной прибыли при минимальных затратах.

Управление же ликвидностью банковской системы является более широким механизмом более высокого уровня, который уже не предполагает получение прибыли, а исходит из двух ключевых задач банковской системы:

 сбалансирование дефицита и профицита ликвидных средств с целью создания условий для бесперебойного выполнение банковской системой функций финансового посредничества;

 поскольку банковская система является главным звеном экономики государства, а центральный банк в основном выступает в роли органа государственного регулирования, то управление ликвидностью банковской системы с этих позиций сводится к обеспечению функций государства (экономического) и достижению стратегических целей экономического развития.

Управление ликвидностью банка – это сложный многофакторный процесс, предполагающий не только минимизацию риска ликвидности, но выполнение основной цели деятельности, а именно получение прибыли. Данной сфере банковского менеджмента посвящено много зарубежных и отечественных научных работ.

Значительный вклад в научную и практическую деятельность банковских учреждений, связанных с управлением и регулированием ликвидности, сделали такие зарубежные и отечественные ученые, как: В.В. Бабанов, И.А. Бланк, О.В. Дюблюк, Ж.М. Довгань, О.И. Лаврушин, Б.Л. Луцев, О.В. Молчанов, А.М. Мороз, П.С. Роуз, Дж. Синки, В.С. Стельмах.

Но значительно меньшее количество научных работ посвящено управлению кассовой ликвидностью банка, как элемента общей системы управления ликвидностью банка, что обосновывает актуальность настоящего исследования.

Целью дипломной работы является исследование теоретических аспектов ликвидности банков; анализ инструментов управления ликвидностью коммерческого банка, его кассовой ликвидностью, инструментов регулирования ликвидности банковской системы в целом, использующейся ЦБ РФ; обоснование направлений работы по исключению основных факторов негативного влияния факторов на ликвидность банка и определение основных направлений повышения эффективности управления его кассовой ликвидностью.

Для достижения поставленных целей сформулированы и требуют решения следующие задачи:

 исследовать основные понятия ликвидности коммерческого банка и место в ней кассовой ликвидности;

 рассмотреть методы оценки ликвидности коммерческого банка;

 дать характеристику исследуемого банка;

 провести анализ финансово-хозяйственной деятельности банка;

 оценить механизм управления кассовой ликвидностью в банке;

 определить проблемы управления ликвидностью банка в современных условиях;

 разработать предложения по улучшению ликвидности банка;

 оценить эффективность предложенных мероприятий.

Объектом исследования является ПАО «Сбербанк».

Предметом исследования является совокупность экономических отношений по управлению и регулированию ликвидностью в банковской системе.

В дипломной работе используются: диалектический метод определения проблем и направлений их решения; математические, статистические методы, наблюдения, методы анализа внутрихозяйственных и общеэкономических характеристик ликвидности.

Информационная база. Основную часть дипломной работы составляет информация, взятая из следующих источников: законы РФ, нормативные акты ЦБ РФ, отчеты банковских учреждений, научные статьи, тезисы докладов, аналитические отчеты, монографии, статистические отчеты ЦБ РФ и коммерческих банков.

Результаты дипломной работы могут использоваться в процессе усовершенствования системы управления ликвидностью коммерческого банка, кассовой ликвидностью (в том числе ПАО «Сбербанк»); а также по повышению эффективности регулирования ликвидностью банковской системы России.

Структура работы. Дипломная работа состоит из введения, 3 разделов, выводов, списка использованных 45 источников. Общий объем работы составляет 64 страницы компьютерного текста, в том числе 3 рисунков, 19 таблиц.

Заключение:

Для поддержания ликвидности банку нужно прогнозировать ситуации возможных отливов вкладов категории «до востребования» и «ненадежных» срочных вкладов, рост спроса на кредиты и другие факторы изменения экономической ситуации.

Сейчас отечественные банки для оценки рисков ликвидности строят структуру активов и пассивов, беря во внимание сроки операций с каждой валютой. Кроме того, необходимым условием является создание календаря денежных потоков, то есть своеобразного расписания платежей по процентам и основным суммам долга. Такой календарь аналогичен календарю переоценки, который задвигается для контроля процентного риска. Характерным отличием то, что в календаре переоценки основное значение имеет дата изменения цены, а в календаре денежных потоков основной акцент сделан на дату выплаты процентов и дату основной суммы долга.

Показатель высококачественных ликвидных активов включает наличные средства в виде банкнот и монет; средства на корсчетах ЦБ на сумму, что превышает уровень обязательных резервов; депозиты; депозитные сертификаты; облигации международных финансовых институтов.

Одним из этапов оценки ликвидности является выявление того, насколько банк соблюдает нормативы ликвидности, установленные ЦБ РФ. Установление нормативных требований по ликвидности, обязательных для каждого банковского учреждения, является обычной практикой центральных банков ряда стран. Это позволяет осуществлять контроль за ликвидностью банков и поддерживать необходимый уровень ликвидности банковской системы.

В основном с этой целью применяется метод коэффициентов, позволяющий не только оценить уровень ликвидности отдельного банка, но и проводить сравнительный анализ ликвидности разных по размерам банков.

Важным элементом при оценке ликвидности банка является расчет коэффициентов ликвидности, динамики коэффициентов мгновенной ликвидности, общей ликвидности обязательств банка, ресурсной ликвидности обязательств, генеральной ликвидности обязательств, ликвидного соотношения выданных кредитов и привлеченных депозитов, ликвидности рабочих активов, соотношение ликвидных и общих активов.

Органы надзора должны проводить независимую оценку банковских стратегий, положений, процедур и принципов, касающихся управления ликвидностью. Опираясь на результаты своевременно проведенного анализа, органы надзора должны сделать выводы о соответствии уровня банковской ликвидности установленным требованиям. Учитывая это, банку может быть предложено внести необходимые изменения в его систему.

Проведение количественной оценки деятельности банка по обеспечению соответствующего уровня ликвидности осуществляется путем установления нормативных значений или нормативов для отдельных обязательных коэффициентов и предоставление рекомендаций по применению необязательных нормативов. Такие мероприятия направлены, прежде всего, на определение ликвидной позиции банка, потенциального дефицита или излишка ликвидных средств. Качественная оценка предполагает оценку деятельности руководства и управленческого персонала банка по определению стратегии управления риском ликвидности и ее использования в ежедневной деятельности банка вместе со стресс-тестированием и составлением резервных планов.

Таким образом, управление ликвидностью для банка является основой его существования. Поддержание необходимого уровня ликвидности позволяет кредитной организации не только выполнять свои обязательства на разных уровнях, но и осуществлять динамичное развитие, направленное на получение необходимой нормы прибыли. Именно поэтому процесс управления ликвидностью, осуществляемый в рамках финансового управления, является частью комплексного процесса и затрагивает все аспекты деятельности банка.

На долю Сбербанка приходится порядка 42,3% всех кредитов физических лиц, а также 44,9% всех средств физлиц и 32,2% кредитов юридическим лицам в России (по данным презентации банка на январь 2021 года). Еще в 2012 году Сбербанк обогнал прежнего лидера в сегменте кредитных карт – банк «Русский Стандарт». Доля жилищного кредитования Сбербанка в целом по банковской системе составляет порядка 54%.

Если рассмотреть состав собственного капитала, то доли уставного капитала и фондов уменьшаются, вес же резервов сократился, лишь в начале 2020 года: с 43,31% до 42,01%, однако, на конец рассматриваемого периода значительно возрос, больше половины всей суммы капитала приходилось именно на него (51,46%).

Рентабельность капитала, в начале рассматриваемого периода, немного ниже оптимального значения. Банк стремится увеличить эффективность от использования капитала, о чём свидетельствует рост показателя в двух последующих годах. Так же объяснением того, что К25 находится у нижних границ норм, служит большой удельный вес резервов на возможные потери (43,31% — 2019 г.; 42,01% — 2020г.; 51,46% — 2021 г.). Как правило, они не участвуют в формирование активов и прибыли, используются лишь, когда возникает риск потерь. Поэтому, если посчитать рентабельность капитала с вычетом резервов на возможные потери, значения будут иметь следующий вид: 24,24% в конце 2019 года, 26,01% в 2020 году и 31,29% в 2021 году.

что в течение рассмотренного периода банк, в целом, имел высокий уровень ликвидности. Кроме того, в 2019-2020гг. нормативы ликвидности были не только очень высоки, но и достаточно стабильны, при этом показатели ни разу не превышали своего допустимого значения.

В 2020-2021 гг. темп роста норматива мгновенной ликвидности составлял соответственно 8,59% и 142,94%. На значительный рост показателя в 2021 году повлияло увеличение объема высоколиквидных активов в структуре банковских активов почти в 2,5 раза при относительно неизменном объеме пассивов до востребования. Это означает, что у банка достаточно ликвидных средств, чтобы в случае выставления требований по всем обязательствам до востребования их погасить, сохранив свою платежеспособность.

Нормативы текущей ликвидности в 2019-2020 году выполнены с солидным запасом (172% и 225% соответственно, при минимально допустимом значении 70%), но в 2021 году данный показатель приблизился к своему критическому значению. На это повлияло существенное снижение ликвидных активов, при незначительном снижении обязательств до востребования и на срок до 30 дней.

В заключение хотелось бы отметить еще раз, что и низкие значения ликвидности, и их избыточный уровень свидетельствуют о негативных тенденциях. В первом случае это неспособность обслуживать платежи, во втором — эффективно распоряжаться свободными ресурсами. Поэтому оптимальный уровень ликвидности банковской системы — одна из основ ее устойчивости. Задача банков в настоящее время — грамотно и эффективно управлять собственной ликвидностью, используя, в частности, инструменты, предлагаемые ЦБ РФ.

Таким образом, необходимо проведение банковской политики по регулированию пассивных и активных операций. Эта политика разрабатывается в соответствии с условиями, в которых функционирует денежный рынок, и с особенностями выполняемых операций.

Это подразумевает за собой разработку банком такой политики по управлению активными и пассивными операциями банка, которая будет учитывать следующие моменты:

1) Планирование притока и оттока банковской наличности должно происходить заранее. Это позволит более грамотно управлять наличностью банка;

2) Сроки по размещению средств на активных счетах не должны превышать денежных средств на счетах пассива;

3) Акцентирование внимания на рентабельности работы банка, в общем и по отдельным операциям.

Основной рекомендацией, которая позволит увеличить уровень ликвидности ПАО «Сбербанк», может являться реализация просроченной задолженности по предоставленным кредитам и прочим размещенным средствам (458А). Это произойдет за счет увеличения уровня норматива Н2, а именно за счет увеличения Лам. Это объясняется тем, что произойдет приток денежных средств, который и отразится на увеличении уровня норматива мгновенной ликвидности Н2.

Для того чтобы увеличить размер резервов и поднять уровень обеспечения кредита, предлагаем повысить размер ставки.

Таким образом, эффект от применяемой меры составил уменьшение суммы задолженности на 27,9%, за счет увеличения показателя покрытия резервом задолженности на 11%.

Фрагмент текста работы:

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИКО-МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ КАССОВОЙ ЛИКВИДНОСТЬЮ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА

1.1. Понятие и сущность ликвидности, ее значение в деятельности банка

Для обеспечения безкризисной деятельности банки должны обеспечивать высокий уровень управления ликвидности, требующий организации современной системы регулирования и надзора за риском ликвидности.

Ликвидность банка – это способность банка обеспечить полное и своевременное исполнение своих финансовых обязательств. Уровень банковской ликвидности оказывает непосредственное влияние на устойчивость всей банковской системы [14].

Составляющие ликвидности банка:

 платежеспособность;

 ликвидность активов;

 ликвидность обязательств;

 кассовая ликвидность.

Ликвидность банковской системы зависит от ликвидности банковских учреждений, ЦБ РФ и государства, а также развития межбанковского рынка, что позволяет считать банковскую систему цельной. На ликвидность банковской системы также оказывают влияние внешний и внутренний долг России, уровень инвестиций, динамика кредиторской и дебиторской задолженности, законодательно-нормативная база защиты кредиторов [21].

Анализ ликвидности банка – процесс исследования факторов, изменяющих уровень ликвидности банка в динамике с целью выявления отклонений от плановых или нормативных значений и определение влияния полученных отклонений на деятельность банка.

С одной стороны, анализ ликвидности банка является важной составляющей механизма управления ликвидностью, успешность и обоснованность результатов которого создает основание для принятия менеджментом банка правильных управленческих решений [16].

С другой – это важная составляющая анализа банка, позволяющая в сочетании с другими элементами анализа приходить к выводам о текущей и будущей финансовой устойчивости банка, эффективности и уровне риска его деятельности, а также является основой для планирования действий банка по привлечению и размещению ресурсов.

Органы надзора должны проводить независимую оценку банковских стратегий, положений, процедур и принципов, касающихся управления ликвидностью. Опираясь на результаты своевременно проведенного анализа, органы надзора должны сделать выводы о соответствии уровня банковской ликвидности установленным требованиям. Учитывая это, банку может быть предложено внести необходимые изменения в его систему [26].

Проведение количественной оценки деятельности банка по обеспечению соответствующего уровня ликвидности осуществляется путем установления нормативных значений или нормативов для отдельных обязательных коэффициентов и предоставление рекомендаций по применению необязательных нормативов. Такие мероприятия направлены, прежде всего, на определение ликвидной позиции банка, потенциального дефицита или излишка ликвидных средств. Качественная оценка предполагает оценку деятельности руководства и управленческого персонала банка по определению стратегии управления риском ликвидности и ее использования в ежедневной деятельности банка вместе со стресс- тестированием и составлением резервных планов.

Комплексное применение вышеупомянутых инструментов, с одной стороны, будет способствовать улучшению качества управления ликвидностью на уровне отдельного банка, а с другой – станет одним из направлений улучшения эффективности выполнения надзорных функций регуляторными органами.

В современных условиях ликвидность любого коммерческого банка в России можно оценить: через систему коэффициентов или систему нормативов ЦБ РФ. Анализ ликвидности банка с помощью системы коэффициентов происходит по таким направлениям как анализ состава показателей ликвидности, отклонения от нормативных и граничных значений; динамика фактических значений показателей и факторный анализ конфигурации фактических значений; элиминация отклонений, полученных в результате анализа [39].

ЦБ РФ анализирует ликвидность банков, опираясь только на поступившую отчетность от коммерческих банков. Целью такого анализа является непосредственная защита интересов вкладчиков и кредиторов банка, являющихся залогом эффективного и стабильного функционирования банковской системы в целом.

Итак, анализ ликвидности банка является процессом исследования факторов, влияющих на уровень ликвидности банка в динамике. Это происходит для обнаружения отклонений от плановых или нормативных значений показателей и непосредственного определения влияния полученных отклонений на деятельность банка в целом. Во-первых, анализ текущего состояния ликвидности банка является основной составляющей механизма управления ликвидностью, причем успешные и обоснованные результаты создают основу для принятия правильных управленческих решений менеджментом банка [31].

Во-вторых, анализ ликвидности банка – это важная составляющая анализа банка, позволяющая сочетать финансовые выводы с другими элементами анализа, что позволяет делать выводы о текущей и прогнозы о будущей финансовой устойчивости банка, а также о рисках деятельности банка, что является основой для планирования эффективной политики банка по привлечению и размещению финансовых ресурсов.