Дипломная работа (бакалавр/специалист) на тему Совершенствование системы управления дебиторской задолженностью на предприятии

Содержание:

ВВЕДЕНИЕ 8
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ ПРЕДПРИЯТИЯ 10
1.1. Экономическая сущность, классификация дебиторской задолженности и ее роль в управлении финансами 10
1.2. Методы управления дебиторской задолженностью 16
1.3. Формирование кредитной политики 22
2. АНАЛИЗ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ ПРЕДПРИЯТИЯ НА ПРИМЕРЕ АО «ЗХК «НЕВСКАЯ ПАЛИТРА» 26
2.1. Организационно-экономическая характеристика предприятия 26
2.2. Анализ динамики и структуры дебиторской задолженности предприятия 30
2.3. Анализ системы управления дебиторской задолженностью предприятия 33
3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ АО «ЗХК «НЕВСКАЯ ПАЛИТРА» 39
3.1. Пути улучшения управления дебиторской задолженностью предприятия 39
3.2. Оценка эффективности рекомендаций 46
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 50
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 52
ПРИЛОЖЕНИЯ 55

Введение:

Управление дебиторской задолженностью является важной частью системы управления финансами организации, так как, как один из основных активов, дебиторская задолженность влияет на фи-нансовую устойчивость и ликвидность организации. Каждое предпри-ятие, когда оно предоставляет кредит, помимо возврата вложенных ею средств, рассчитывает и на получение дополнительного дохода.
В современных условиях продукция крупных организаций ре-ализуются в кредит, следовательно, это формирует в их балансе деби-торскую задолженность. С одной стороны, менеджеры стремятся по-высить уровень продаж, что, соответственно, увеличивает дебитор-скую задолженность организации. С другой стороны, они стремятся к сохранению эффективного уровня ликвидности и платежеспособности компании. Это и вызывает необходимость обеспечения баланса пра-вильной структуры дебиторской задолженности из-за ее влияния на деятельность организации. Грамотное управление дебиторской за-долженностью становится одной из важнейших задач финансового менеджмента.
Четкая организация расчетов с покупателями и заказчиками оказывает существенное влияние на уровень платежеспособности и ликвидности хозяйствующего субъекта, поскольку определяет ско-рость обращения оборотных средств и их размер. Проблема экономи-ческой эффективности расширения инвестиций в дебиторскую задол-женность встала особенно остро, что связано с проблемами несвое-временных платежей в условиях общего финансового кризиса, возвра-том долгов в неполном объеме, возникновением сомнительных долгов.
Для формирования комплексной и эффективной системы управления дебиторской задолженностью следует определить опти-мальный размер дебиторской задолженности предприятия, с целью увеличения объема продаж и сохранения платежеспособности; со-здать систему учетных процессов для оперативного анализа причин возникновения и состояния дебиторской задолженности; описать и утвердить процедуры взыскания дебиторской задолженности, которые направлены на ее погашение и предотвращение возникновения сомни-тельных и нереальных для взыскания долгов.
Актуальность данной темы состоит в том, что эффективное управление дебиторской задолженностью является неотъемлемой со-ставляющей успешной деятельности организации. Полнота и своевре-менность расчетов с дебиторами – один из оценочных показателей, определяющих качество работы организации.
Объектом исследования является управление дебиторской за-долженностью АО «ЗХК «Невская палитра».
Предмет исследования – дебиторская задолженность.
Цель работы – разработка рекомендаций по совершенствова-нию управления дебиторской задолженностью АО «ЗХК «Невская па-литра».
Для реализации цели необходимо решение таких задач как:
• проведение аналитического обзора литературы по управлению дебиторской задолженностью;
• анализ дебиторской задолженности АО «ЗХК «Невская палитра»;
• выявление проблем в АО «ЗХК «Невская палитра» и раз-работка рекомендаций по совершенствованию управления дебитор-ской задолженностью в организации.
Теоретической основой курсового исследования послужили научные труды Бланка И.А., Володина А.А., Карасевой И.М, Ковале-ва А.И и других.
Практическая часть работы выполнялась на основании таких документов, как: Устав, бухгалтерский баланс, отчет о финансовых результатах и консолидированная финансовая отчетность АО «ЗХК «Невская палитра».
Теоретическая значимость исследования состоит в том, что в работе рассмотрены понятия дебиторской задолженности, основные виды ее классификации, а также ее роль в управлении финансами; определена система методов управления дебиторской задолженно-стью.
Практическая значимость исследования состоит в том, что ре-зультаты исследования могут быть использованы для совершенство-вания управления дебиторской задолженностью АО «ЗХК «Невская палитра».

Заключение:

Дебиторская задолженность представляет собой обязатель-ства перед предприятием его контрагентов. Ее рост свидетельствует либо о росте объемов деятельности предприятия, либо об ухудшении платежной дисциплины покупателей предприятия.
В современных экономических условиях дебиторская задол-женность предприятий РФ существенно увеличилась, в том числе про-сроченная задолженность.
В ближайшее время рынок лизинга в России продолжит разви-ваться как в направлении роста объемов бизнеса за счет появления новых сегментов и расширения клиентской базы лизинговых компа-ний, так и в направлении улучшения качества предоставляемых услуг.
Для снижения дебиторской задолженности в мировой практи-ке применяются такие инструменты, как факторинг и форфейтинг.
Завод художественных красок «Невская палитра» на протя-жении 80 лет выпускает продукцию высшего качества для профессио-нальных художников и любителей творчества.
Годовая выручка за последний год равнялась 1156109 тыс. руб. За анализируемый период (31.12.14–31.12.18) годовая выручка ощутимо выросла (на 149214 тыс. руб.). В течение рассматриваемого периода наблюдалось как увеличение, так и снижение выручки; зна-чения показателя находились в диапазоне от 1006895 тыс. руб. до 1177177 тыс. руб.
Прибыль от продаж за последний год равнялась 294859 тыс. руб. В течение анализируемого периода (с 31.12.2014 по 31.12.2018) произошло явное падение финансового результата от продаж на 55678 тыс. руб., или на 15,9%.
Все три показателя рентабельности за 2018 год имеют поло-жительные значения, поскольку организацией получена как прибыль от продаж, так и в целом прибыль от финансово-хозяйственной дея-тельности за данный период.
За период 01.01–31.12.2018 организация по обычным видам деятельности получила прибыль в размере 25,5 копеек с каждого руб-ля выручки от реализации. Однако имеет место отрицательная дина-мика рентабельности продаж по сравнению с данным показателем за 2015 год (-9,3 коп.).
Рентабельность, рассчитанная как отношение прибыли до налогообложения и процентных расходов (EBIT) к выручке организа-ции, за последний год составила 34,3%. То есть в каждом рубле вы-ручки содержалось 34,3 коп. прибыли до налогообложения и процен-тов к уплате.
По всем трем вариантам расчета по состоянию на 31.12.2018 наблюдается покрытие собственными оборотными средствами имею-щихся у организации запасов, поэтому финансовое положение по данному признаку можно характеризовать как абсолютно устойчивое.
На 31.12.2018 соблюдаются все четыре неравенства, что го-ворит об идеальном соотношении активов по степени ликвидности и обязательств по сроку погашения.
Таким образом, у предприятия хорошее финансовое состояние с перспективами дальнейшего его улучшения.
Дебиторская задолженность в 2017г. увеличилась на 190994 тыс. руб., а в 2018г. – на 27677 тыс. руб., т.е. на 69,35% за 2017-2018гг. Рост задолженности обусловлен в основном увеличением расчетов с покупателями и заказчиками.
В структуре дебиторской задолженности преобладают расче-ты с покупателями и заказчиками. Прочие статьи едва превышают 5% всей дебиторской задолженности (кроме выданных беспроцентных займов).
В управлении дебиторской задолженностью предприятие со-здает резервы по сомнительным долгам.
Предприятию рекомендовано использовать факторинг и скид-ки.
Период инкассации долгов снизится в результате реализации факторинговых операций, что повлияет на ускорение привлечения финансовых средств в краткосроч¬ном периоде. В итоге, после реали-зации указанных рекомендаций, величина дебиторской задолженно-сти снизится на 87008 руб. Отметим, что в результате использования факторинга прочие расходы организации увеличатся на 870 руб.
Внедрение системы скидок на предприятии даст снижение уровня дебиторской задолженности в: 533987/ 68558 = 8 раз. Таким образом, использование системы скидок не только не приведет к убыт-кам, но, наоборот, предприятие получит дополнительную прибыль.

Фрагмент текста работы:

Управление дебиторской задолженностью – функция финан-сового менеджмента. Ее основная цель – увеличение прибыли органи-зации за счет эффективного использования дебиторской задолженно-сти, как экономического инструмента .
Под управлением дебиторской задолженностью понимается система принятия и реализации решений относительно величины де-биторской задолженности, приводящая к оптимизации денежных по-токов организации при минимизации совокупных затрат по управле-нию дебиторской задолженностью организации за определенный пе-риод. Управление дебиторской задолженностью является составной частью общей системы управления оборотными активами организа-ции.
Проблеме управления дебиторской задолженности посвящены труды российских и зарубежных ученых, таких как Колин Друри, Гончаров А.И., Новичкова О.В., Овчинникова О.А., Корзоватых Ж.М., Подгузова К.В., Раздерищенко И.Н., Ромадыкина О.А., Соколов Н.А., Суриков Е.А. и другие.
В различных источниках встречаются разнообразные определения понятия «дебиторская задолженность».
В статье 307 Гражданского кодекса Российской Федерации дебиторская задолженность определяется как «обязательства». В силу обязательства должник обязан совершить в пользу кредитора опреде-ленное действие, как то: предать имущество, выполнить работу, упла-тить деньги и т.п., либо воздержаться от определенного действия, а кредитор имеет право требовать от должника исполнения его обяза-тельств .
Дебиторская задолженность представляет собой денежные суммы, которые должны быть получены организацией от ее клиентов, покупателей, прочих контрагентов, служащих и других лиц в течение одного года или отчетного периода .
Дебиторская задолженность – это неполученная часть выруч-ки организации от продаж, которая образуется из договора как от-дельный вид обязательств между организациями .
Экономическая выгода от дебиторской задолженности выра-жается в том, что организация в результате погашения своей дебитор-ской задолженности рассчитывает получить денежные средства или их эквиваленты. Следовательно, дебиторскую задолженность можно признать активом лишь тогда, когда существует вероятность ее пога-шения должником. Если эта вероятность отсутствует, то сумму деби-торской задолженности следует списать .
Дебиторскую задолженность можно рассматривать в трех смыслах:
• как средство погашения кредиторской задолженности,
• как часть продукции, проданной покупателям,
• как один элементов оборотных активов, важную часть обо-ротного капитала организации.
Дебиторскую задолженность классифицируют по ряду при-знаков.
1. По продолжительности:
• долгосрочная задолженность (срок ее погашения более 12 месяцев с отчетной даты);
• краткосрочная задолженность (срок ее погашения менее 12 месяцев с отчетной даты).
2. По своевременности исполнения обязательств по догово-ру дебиторская задолженность бывает срочная, просроченная, отсро-ченная .
3. По степени обеспечения: обеспеченная и необеспеченная дебиторская задолженность.
4. По возможности взыскания:
• надежная (срочная или обеспеченная дебиторская за-долженность);
• сомнительная;
• безнадежная .
5. По способу погашения дебиторская задолженность делит-ся на:
• погашаемую денежными способами;
• погашаемую неденежными способами .
Таким образом, основным способом погашения дебиторами своих обязательств является их исполнение, в результате которого достигается цель, ради которой обязательство было установлено. Расчеты платежными поручениями являются самой распространенной формой безналичных расчетов, используемой дебиторами при пога-шении задолженности.
Основные факторы увеличения и уменьшения дебиторской за-долженности представлены в таблице 1.