Часть дипломной работы на тему Оценка платежеспособности и финансовой устойчивости организации.

Содержание:

Введение. 3

Глава 1.
Теоретические основы анализа платежеспособности и финансовой устойчивости
предприятия. 6

1.1 Понятие и сущность финансовой
устойчивости и платежеспособности организации. 6

1.2 Методика оценки финансовой
устойчивости организации. 9

1.3 Методика расчета показателей
платежеспособности. 13

Глава 2.
Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости организации ООО
«НьюКонтакт». 18

2.1 Организационно-экономическая
характеристика организации ООО
«Ньюконтакт». 18

2.2 Анализ платежеспособности и
ликвидности предприятия. 23

2.3 Оценка финансовой устойчивости
предприятия. 34

Глава 3.
Разработка предложений по укреплению финансовой устойчивости и
платежеспособности ООО «НьюКонтакт». 41

3.1 Разработка механизмов повышения
финансовой устойчивости и платежеспособности. 41

3.2 Мероприятия по повышению
финансовой устойчивости. 42

3.3 Экономическое обоснование
результатов по укреплению финансовых позиций организации. 57

Заключение. 62

Список использованных источников
информации. 65

Приложения  68

Введение:

Актуальность исследования обусловливается тем, что анализ оценка
платёжеспособности и финансовой устойчивости организации является постоянной
необходимостью, особенно в условиях финансово-экономического кризиса в стране. Чтобы
обеспечить эффективную деятельность хозяйствующего субъекта, вовремя принять
необходимые меры, важно постоянно анализировать показатели ликвидности,
платежеспособности и финансовой устойчивости.

В настоящее
время финансовое состояние многих российских организаций
характеризуется как неустойчивое. В связи с этим проблема управления платежеспособностью
и устойчивостью организации является
сегодня крайне актуальной.

Банкротство
или ухудшение платежеспособности, в большинстве своих случаев, связаны с
неверно принятыми управленческими решениями. Обладая необходимыми знаниями и
инструментами, применяя их на практике, руководство организации имеет возможность заблаговременно определить те или
иные тенденции, которые указывают на ухудшение финансового состояния предприятия, на снижение его финансовой
безопасности.

Финансовая
устойчивость организации – это то, благодаря чему она сможет оставаться на
плаву, даже в условиях самого сурового и жесткого кризиса. Правильно выбранная
стратегия поможет не только покрывать расходы, но и получать прибыль там, где
другие участники рынка вынуждены прекращать свою деятельность.  Развитие бизнеса в кризис возможно только при
условии постоянного получения прибыли. Чтобы проанализировать текущее состояние
организации и определить вектор ее дальнейшего развития, нужно определить ее
абсолютную и нормальную финансовую устойчивость, а также уровень устойчивости
при кризисе.

Оценка
финансовой устойчивости и платежеспособности организации крайне необходима. В
первую очередь чтобы обеспечить контроль за изменением уровня риска, развивать
систему информирования о возникновении и развитии рисков, повышать степень
автоматизации системы управления рисками, внедрять автоматический контроль,
разработать и внедрить индикаторы рисков. Все это в комплексе предотвратит в
будущем риски и потери.

Теоретические
и организационно-методические проблемы, связанные с функционированием механизма
управления финансовой устойчивостью и платежеспособностью организации, являлись
и являются объектом внимания многих ученых-экономистов. Существенный вклад в
решение этих проблем внесли такие ученые-экономисты: В.И. Бариленко, В.В.
Бочаров, Л.Т. Гиляровская, Л.В. Донцова, О.В. Ефимова, В.В. Ковалев, Н.П.
Любушин, Н.А. Никифорова, Н.С. Пласкова, Г.В. Савицкая, А.Д. Шеремет. Однако не
все аспекты эффективного функционирования механизма управления финансовой
устойчивостью и платежеспособностью организации остаются исследованными
сегодня.

Цель
исследования – разработка
предложений по укреплению финансовой устойчивости и платежеспособности ООО
«НьюКонтакт».

Для
достижения поставленной цели работы необходимо решить следующие задачи:

–
рассмотреть теоретические основы анализа платежеспособности и финансовой
устойчивости организации;

– дать
организационно-экономическую характеристику ООО «НьюКонтакт»;

–
проанализировать финансовую устойчивость и платежеспособность ООО «НьюКонтакт»;

––
предложить мероприятия по укреплению финансовой устойчивости и
платежеспособности ООО «НьюКонтакт».

Объектом
исследования является организация ООО «НьюКонтакт».

Предметом
исследования являются показатели финансовой устойчивости и
платежеспособности организации.

Методами
исследования выступают методы финансового анализа: горизонтальный анализ;
вертикальный анализ; анализ относительных показателей и сравнительный анализ.

Теоретической
основой исследования послужили работы отечественных и зарубежных
исследователей, посвященные вопросами анализа и управления финансовой устойчивостью
и платежеспособностью организации, а именно работы таких авторов как: Бородиной А.В.,
Булатовой Ю.И., Виноградова М.Н., Горюновой А.А., Игошевой Е.В., Касимовой
Д.М., Любушина Н.П.,
Савицкой Г.В. и др.

Информационной
базой исследования являются устав, годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность
ООО «НьюКонтакт» за 2018 – 2020 г.г.

Научная новизна исследования состоит в
систематизации, обосновании и решении теоретических и методических проблем,
связанных с анализом финансовой устойчивости и платёжеспособности организации,
а также разработка мероприятий по укреплению показателей.

Практическая
значимость исследования заключается в применении разработанных мероприятий в
ООО «НьюКонтакт» с целью улучшения его финансового состояния.

Заключение:

Проведенное исследование позволяет сделать следующие
основные выводы.

Под финансовой устойчивостью предприятия
понимается способность предприятия восстанавливать (сохранять) состояние
сбалансированности, пропорциональности и эффективности финансово-экономических
процессов функционирования, сохраняя финансовые предпосылки для развития в
меняющейся внутренней и внешней среде.

Финансовая устойчивость показывает, насколько
успешно развивается организация, ее уровень платежеспособности. Чтобы дать
поверхностную оценку финансовой устойчивости необходимо применить
коэффициентный метод для определения структуры капитала, финансового состояния
организации.

Каждая организация
должна проводить анализ финансовой устойчивости, чтобы понимать свое финансовое
положение, выявить слабые стороны и разработать управленческие решения для их
устранения. В ходе анализа финансовой устойчивости рассчитывают абсолютные
показатели, с целью выявления типа устойчивости и исчисляют относительные
показатели, которые имеют нормативные значения.

Проводить
оценку платежеспособности крайне важно для предприятия, поскольку она позволяет
вовремя замечать нехватку ресурсов и своевременно реагировать на ситуацию,
корректируя стратегию, долгосрочные, краткосрочные планы и т. д. Однако стоит
отметить, что, для того чтобы результаты такого анализа не стали неприятным
сюрпризом, следует уделять должное внимание финансовому планированию. Иными
словами, важно создать систему, в рамках которой каждый член команды будет
принимать решения относительно управления деньгами в зоне своей
ответственности.

Ликвидность
баланса — уровень оплаты по обязательствам с помощью активов в установленные
сроки. От нее зависит платежеспособность предприятия, а значит и успешность
ведения дел. Главный признак ликвидности баланса — большая стоимость оборотных
активов по сравнению с краткосрочными пассивами. Величина разницы определяет
благосостояние предприятия. Именно поэтому любое предприятие, которое хочет
долго существовать на рынке, получать прибыль и быть авторитетом для
конкурентов, должно учитывать данный показатель и работать над его повышением.
Если экономическая ситуация нестабильна, то ликвидность баланса имеет
максимальное значение. Ее анализ является ответом на вопрос: способно ли
предприятие рассчитаться с кредиторами.

ООО «НьюКонтакт» – это один из крупнейших
аутсорсинговых контактных центров России, входит в ТОП-10 лидеров рынка.

Анализ показал, что руководство ООО «НьюКонтакт» способно предпринимать
рациональные и продуманные шаги для обеспечения победы в конкурентной борьбе,
так как сумма выручки выросла на 96,59% за три года. Процесс управления
себестоимостью в организации становится менее эффективным, так как такой
показатель рос более быстрыми темпами (на 140,35% к значению 2018 г.), чем
выручка (на 96,59% к значению 2018 г.). Чистая прибыль ООО «НьюКонтакт» за 2018
год составила 1 899 тыс. руб. За три года она увеличилась на 30,81%. Вместе с
тем, значения показателей рентабельности за 2020 год снизились.

В ходе исследования было выявлено, что баланс ООО «НьюКонтакт» неликвиден,
а показатели платежеспособности не соответствуют нормативным значениям.

Организация ООО «НьюКонтакт» является финансово неустойчивым. Наибольшее
влияние на ухудшение показателей оказала большая доля дебиторской задолженности
в структуре баланса и низкая доля собственного капитала.

Для решения
выявленных проблем ООО
«НьюКонтакт» было предложено:

– внедрить коммерческий кредит за оказанные услуги. Данное мероприятие
обеспечит сокращение проблемой задолженности до нуля, так как контрагентам
будет невыгодно злоупотреблять средствами компании;

– продать
накопленную сумму дебиторской задолженности посредством факторинга;

– увеличить сумму
прибыли за счет сдачи неиспользуемых площадей в аренду;

– оптимизировать
сумму заемных средств.

Внедрение
предложенных мероприятий позволит сократить дебиторскую задолженность,
увеличить прибыль и улучшить показатели платежеспособности и финансовой
устойчивости организации.

Фрагмент текста работы:

ГЛАВА 1.
ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ И ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ

1.1 Понятие и
сущность финансовой устойчивости и платежеспособности организации Одной из ключевых характеристик современной
экономической системы является ее динамичность. Условия функционирования
предприятий часто меняются как под действием внутренних, так и внешних
факторов. Резкое изменение внутренних процессов и внешних факторов может
значительно ухудшить финансовое положение предприятия, поэтому необходим
постоянный контроль и анализ финансового состояния предприятия.

Главным фактором успешного функционирования организации
является обеспечение его финансовой устойчивости независимо от изменения
внешних условий, что возможно только при условии постоянного оперативного
контроля за финансовым состоянием предприятия.

В современном мире финансовая устойчивость
предприятия опирается на стабильность, которая в свою очередь влияет на
движение и развитие финансового механизма конкретного хозяйствующего субъекта.
В независимости от формы собственности и сферы деятельности, в которой
задействовано предприятие, оно может иметь как положительную, так и
отрицательную финансовую устойчивость. К положительным характеристикам
относиться экономический рост предприятия, благодаря чему осуществляется
укрепление и становление четкого финансового механизма. Негативные черты
отображаются в экономическом упадке, что в свою очередь приводит к банкротству
и «разложению» финансового механизма [12].

Следовательно, финансово устойчивое
предприятие имеет существенные преимущества при привлечении инвесторов,
получении долгосрочных кредитов, в выборе поставщиков и т.д. Финансовая
устойчивость свидетельствует о стабильной платежеспособности, о
сбалансированности активов и источников их формирования и оказывает
существенное влияние на выполнение производственных планов и обеспечение нужд
производства необходимыми ресурсами.

Финансовая устойчивость показывает, насколько
успешно развивается организация, ее уровень платежеспособности. Чтобы дать
поверхностную оценку финансовой устойчивости необходимо применить
коэффициентный метод для определения структуры капитала, финансового состояния
организации.

Таким образом, под финансовой устойчивостью
предприятия понимается способность предприятия восстанавливать (сохранять)
состояние сбалансированности, пропорциональности и эффективности
финансово-экономических процессов функционирования, сохраняя финансовые
предпосылки для развития в меняющейся внутренней и внешней среде [8].

Важнейшими сущностными признаками финансовой
устойчивости предприятия являются [22]:

– гибкость и адаптивность,
то есть способность предприятия противодействовать негативному влиянию внешних
и внутренних факторов на финансово-экономические процессы функционирования;

–
стабильность, то есть способность сохранять непрерывность процессов
производства, сбыта и финансирования;

–
платежеспособность и инвестиционный потенциал, то есть способность предприятия
выполнять внешние и внутренние финансовые обязательства, создавать финансовые
предпосылки для реализации проектов развития.

Платежеспособность – это способность организации полностью и в срок погашать
свою кредиторскую задолженность. Платежеспособность является одним из ключевых
признаков нормального (устойчивого) финансового положений предприятия.

Основными признаками платежеспособной организации являются [7]:

‒ наличие в достаточном объеме средств на расчетном счете;

‒ отсутствие просроченной кредиторской задолженности;

– доля собственного капитала превышает долю заемного.

Наджафова М.Н. считает, что платежеспособность — это способность предприятия рассчитываться
по своим долгосрочным обязательствам. Поэтому предприятие будет
платежеспособным, если его активы больше, чем внешние обязательства [25].

В свою очередь Лекарева Ю.С. полагает, что платежеспособность —
то способность предприятия своевременно и в полном объеме произвести расчеты по
краткосрочным обязательствам перед контрагентами [23].

Таким образом, платежеспособность является важным звеном хорошо
спланированного финансового менеджмента на любом предприятии. Затруднения с
оплатой обязательств могут иметь очень тяжелые последствия для компании,
включая ее процесс банкротства. Для того чтобы повысить уровень
платежеспособности предприятия, прежде всего, необходимо своевременно
анализировать финансовую деятельность предприятия.

Результаты анализа финансовой устойчивости и
платежеспособности используются как руководителями организации, так и внешними
пользователями: банками, инвесторами, налоговой службой и т.д.

Все пользователи были сгруппированы исходя из
трёх уровней общей экономической системы (рисунок 1).

Факторы, которые оказывают негативное влияние
на финансовую устойчивость и платежеспособность организации [15]:

1. Инфляция. При повышении темпов инфляции ухудшаются
показатели финансовой устойчивости и платежеспособности.

2. Привлечение заемных средств. Рост ставок по
кредиту приводит к повышению зависимости от кредиторов, а это в свою очередь
снижает и платежеспособность и ухудшает показатели финансовой устойчивости.

3. Банкротство должников. Организация-кредитор
в таком случае может понести значительные финансовые потери, что приведет к
финансовой неустойчивости.

4. Модификации налоговой системы. Увеличение
налоговых ставок негативно влияет на финансовое благополучие организации.

Содержание:

Глава 2. Анализ платежеспособности и
финансовой устойчивости организации ООО «НьюКонтакт». 2

2.1
Организационно-экономическая характеристика организации ООО «Ньюконтакт». 2

2.2 Анализ
платежеспособности и ликвидности предприятия. 7

2.3 Оценка
финансовой устойчивости предприятия. 18

Глава 3. Разработка предложений по
укреплению финансовой устойчивости и платежеспособности ООО «НьюКонтакт». 25

3.1
Разработка механизмов повышения финансовой устойчивости и платежеспособности. 25

3.2
Мероприятия по повышению финансовой устойчивости. 26

3.3
Экономическое обоснование результатов по укреплению финансовых позиций
организации. 41

ЗАКЛЮЧЕНИЕ. 46

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
ИНФОРМАЦИИ.. 49

ПРИЛОЖЕНИЯ   52

Введение:

Заключение:

Проведенное исследование позволяет сделать
следующие основные выводы.

Современная
экономическая теория под термином «финансовая устойчивость» подразумевает
положение конкретного предприятия, когда уровень получаемых доходов превышает
затраты, которые необходимы для его оптимального функционирования. В целом о
финансовой устойчивости также говорит эффективность применения денежных активов
в ходе текущей деятельности, которую еще принято назвать операционной.

Предприятие
можно назвать финансово устойчивым и платежеспособным, когда управление как
заемными средствами, так собственными, проводится рационально. В состав
собственных финресурсов предприятия входят отчисления на амортизацию, чистая
прибыль, которая является нераспределенной, а также акционерный капитал.

Анализ
финансовой устойчивости и платежеспособности включает следующие этапы: оценка
относительных и абсолютных показателей организации; ранжирование факторов
финансовой устойчивости по их значимости, а также количественная и качественная
оценка их влияния; разработка управленческих решений, направленных на повышение
платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия.

Анализ
финансовой устойчивости и платежеспособности крайне важен для предприятия,
поскольку он позволяет вовремя замечать нехватку ресурсов и своевременно
реагировать на ситуацию, корректируя стратегию, долгосрочные, краткосрочные
планы и т. д. Однако стоит отметить, что, для того чтобы результаты такого
анализа не стали неприятным сюрпризом, следует уделять должное внимание
финансовому планированию. Иными словами, важно создать систему, в рамках
которой каждый член команды будет принимать решения относительно управления
деньгами в зоне своей ответственности. С одной стороны, это позволит ему хорошо
выполнять свою работу (если это рекламщик, он будет иметь возможность
заказывать рекламу). С другой стороны, появится ответственность за грамотное
распределение средств (где-то исключатся бездумные траты, где-то — отложатся
необязательные расходы и т. д.).

ООО «НьюКонтакт» – это один из крупнейших
аутсорсинговых контактных центров России, входит в ТОП-10 лидеров рынка.

Анализ показал, что руководство ООО «НьюКонтакт» способно предпринимать
рациональные и продуманные шаги для обеспечения победы в конкурентной борьбе,
так как сумма выручки выросла на 96,59% за три года. Процесс управления себестоимостью
в организации становится менее эффективным, так как такой показатель рос более
быстрыми темпами (на 140,35% к значению 2018 г.), чем выручка (на 96,59% к
значению 2018 г.). Чистая прибыль ООО «НьюКонтакт» за 2018 год составила 1 899
тыс. руб. За три года она увеличилась на 30,81%. Вместе с тем, значения
показателей рентабельности за 2020 год снизились.

В ходе исследования было выявлено, что баланс ООО «НьюКонтакт» неликвиден,
а показатели платежеспособности не соответствуют нормативным значениям.

Организация ООО «НьюКонтакт» является финансово неустойчивым. Наибольшее
влияние на ухудшение показателей оказала большая доля дебиторской задолженности
в структуре баланса и низкая доля собственного капитала.

Для решения
выявленных проблем ООО «НьюКонтакт» было предложено:

– внедрить коммерческий кредит за оказанные услуги. Данное мероприятие
обеспечит сокращение проблемой задолженности до нуля, так как контрагентам
будет невыгодно злоупотреблять средствами компании;

– продать
накопленную сумму дебиторской задолженности посредством факторинга;

– увеличить сумму
прибыли за счет сдачи неиспользуемых площадей в аренду;

– оптимизировать
сумму заемных средств.

Внедрение
предложенных мероприятий позволит сократить дебиторскую задолженность,
увеличить прибыль и улучшить показатели платежеспособности и финансовой
устойчивости организации.

Фрагмент текста работы:

Глава 2. Анализ
платежеспособности и финансовой устойчивости организации ООО «НьюКонтакт» 2.1
Организационно-экономическая характеристика организации ООО «Ньюконтакт» ООО «НьюКонтакт» зарегистрирован 22 марта 2010 г.
регистратором Межрайонная инспекция Федеральной налоговой службы №23 по
Московской области.

Юридический адрес ООО «НьюКонтакт» — 143007,
Московская область, Одинцово город, Молодежная улица, дом 46, этаж, офис 2,
219а.

ООО «НьюКонтакт» – это один из крупнейших
аутсорсинговых контактных центров России, входит в ТОП-10 лидеров рынка.
На территории Российской Федерации расположено 6 контакт-центров. Организация
предоставляет широкий спектр услуг по обработке обращений в голосовых
и неголосовых каналах коммуникаций, выступает партнером крупнейших
российских и зарубежных компаний в вопросах обслуживания клиентов.
Заказчиками являются государственные организации, ведущие банки, страховые компании,
интернет-магазины, логистические компании. С августа 2019 года компания
работает под брендом Neovox.

Call-центр стартовал в августе 2010 года с 24 рабочих мест и на протяжении
трех последующих лет динамично развивался, наращивая объемы в 2,5 раза
постепенно. Сегодня на предприятии работает 67 сотрудников.

Первая площадка на платформе Naumen Contact Center была запущена в
Смоленске, и впоследствии компания открывала площадки в других городах
самостоятельно, докупая лицензии и тиражируя используемую систему. За период
развития call-центра создано более 10 площадок в России и Украине. По словам
руководства колл-центра, до конца 2021 года компания планирует автоматизировать
ещё не менее 250 рабочих мест. Техническая платформа допускает использование на
серверах и рабочих местах ОС Linux — это позволяет оптимизировать затраты на
создание новых рабочих мест. На текущий момент большая часть рабочих мест
оптимизирована на ОС Windows 10, что помогает быстро решить
вопрос, в независимости от статуса какого-либо клиента, при его обращении.